Investire nel futuro dell'energia

Importanti implicazioni per gli investitori non allineati al futuro

Il New Energy Finance (o BNEF) di Bloomberg svolge un lavoro di prim'ordine nel monitoraggio del settore degli investimenti energetici.

Ad esempio, il loro più recente sondaggio globale ha riscontrato un livello record di investimenti in energie rinnovabili nel 2015, livelli record di nuove quote e un drammatico aumento degli investimenti mondiali nel settore dell'energia, interamente pari a $ 156 miliardi nel 2015.

Probabilmente quest'ultimo aspetto è più importante se si considera che l'uso del carbone è il più inquinante, e quindi l'opportunità di scavalcare i paesi del mondo in via di sviluppo come quelli nel Sud-Est asiatico appare cruciale quando si tratta di risolvere a lungo termine i cambiamenti climatici.

BNEF ha inoltre previsto la produzione di energia, l'uso e lo sviluppo della tecnologia fino al 2040 nel suo rapporto New Energy Outlook.

Otto risultati da questo nuovo rapporto

1. "I prezzi del carbone e del gas rimangono bassi, un eccesso di offerta previsto per entrambe le materie prime riduce il costo della produzione di energia bruciando carbone o gas, ma non farà deragliare l'avanzamento delle energie rinnovabili". - Le implicazioni abbondano solo per questa prima scoperta, incluso il fallimento economico forse permanente in paesi come la Russia e il Venezuela, nonché regioni come l'Alberta, e anche l'insistenza permanente in regioni come l'Artico che non saranno economiche da perseguire. Fortunatamente, come riportato da Carbon Tracker Initiative, esiste una correlazione tra "Alto costo" e "Alto tenore di carbonio", in modo che l'uso futuro del petrolio possa essere a basso tenore di carbonio a tale riguardo
2. "I costi dell'energia eolica e solare si riducono, queste due tecnologie diventano il modo più economico di produrre elettricità in molti paesi durante il 2020 e in gran parte del mondo negli anni 2030. I costi del vento terrestre diminuiscono del 41% e i costi del solare fotovoltaico diminuiscono del 60% entro il 2040 ". Emozionante a dir poco, mentre i vincitori sul lato degli investimenti possono essere meno chiari, abbondano i perdenti, in particolare le utility legate a vecchi modelli di business e impegni. Gli investitori hanno ora l'opportunità di proteggersi dall'esposizione al rischio al ribasso. Un hedge fund avrebbe potuto fare una fortuna negli ultimi anni giocando correttamente queste tendenze, e in un momento in cui molti hedge fund stanno lottando per giustificare le loro strutture tariffarie in corso.

1. "L'Asia-Pacifico guida gli investimenti , rappresentando il 50% di tutti i nuovi investimenti a livello mondiale: nonostante la crescita più lenta nel breve periodo, la Cina rimane il centro più importante di attività". Aspettatevi l'ascesa della classe media in Cina e in tutta l'Asia sviluppata per esacerbare altre questioni come l'inquinamento e la qualità del cibo, tutte con opportunità per gli investitori di prendere in considerazione.

1. "Il boom delle auto elettriche I veicoli elettrici aumentano la domanda globale di elettricità dell'8% - riflettendo le previsioni di BNEF che rappresenteranno il 35% delle vendite di nuovi veicoli leggeri nel 2040, circa 90 volte rispetto al 2015". Aspettatevi l'elettrificazione dei trasporti per accelerare, non solo con le auto (la Germania ha appena richiesto che tutte le nuove auto vendute siano elettriche entro il 2030), ma anche i camion. Qui negli Stati Uniti, trasformare il trasporto in carbonio a basse emissioni sarà molto presto una priorità, ancora una volta con importanti implicazioni per gli investimenti.
2. "Batterie economiche ovunque : l'aumento dei veicoli elettrici riduce ulteriormente il costo delle batterie agli ioni di litio, incrementando lo stoccaggio di energia e lavorando con un'altra capacità flessibile per aiutare a bilanciare le energie rinnovabili". Lo storage è ora una gara per chi riuscirà e chi innoverà più velocemente. Un'enorme opportunità, e una da non perdere l'aspetto positivo, e tanto meno l'aumento dei posti di lavoro mantenendo questa nuova categoria di stoccaggio, nonché delle altre nuove tecnologie di cui sopra. Questo in un momento in cui i nuovi posti di lavoro sono assolutamente necessari in quanto altri settori automatizzano (compresa la guida di un camion).
3. "Un ruolo limitato del" carburante di transizione "per il gas al di fuori degli Stati Uniti , con una crescita del 3% della domanda di gas per l'energia fino al 2040 e un picco di produzione nel 2027." Anche in questo caso è un segnale di pericolo per gli investitori, un eccesso di entusiasmo per il gas, potrebbero esserci delle sfide da affrontare e per le major petrolifere che cercano di diventare compagnie del gas. Il Qatar dovrebbe avere il gas più economico del mondo in questi prossimi 20-25 anni.

1. "Le traiettorie divergenti del carbone La generazione di carbone precipita in Europa e picchi nel 2020 negli Stati Uniti e nel 2025 in Cina, tuttavia aumenta del 7% a livello mondiale a causa della rapida crescita in altri mercati emergenti asiatici e africani". Il carbone è un disastro economico e ambientale e contiene la maggior parte del biossido di carbonio rimasto nel mondo. Aspettatevi che le miniere di carbone siano comprate per essere ritirate.
2. "Scenario di 2 ° C. Oltre all'investimento previsto di $ 9,2 tn in energia a zero emissioni, entro il 2040 è necessario un extra di $ 5,3 tn per evitare che le emissioni del settore elettrico superino il limite" sicuro "dell'IPCC di 450 parti per milione." Questi trilioni di dollari sono probabilmente insufficienti per lo scopo, specialmente se il mondo continua a scaldarsi anno dopo anno come è stato. Gli sforzi accelerati entro il 2020 sembrano forse più probabili, quindi entrare ora nella giusta tecnologia energetica può trasformarsi in una grande idea di investimento.

Mentre può essere difficile riuscire a prevedere completamente il futuro, o ai mercati temporali, questi cambiamenti stanno per arrivare, o peggiori disastri ambientali, in entrambi i casi, sono pienamente previsti dagli scienziati.

Gli investitori sono dietro dove devono essere, ma c'è ancora tempo per informare pienamente e prendere la postura giusta, sviluppare le giuste strategie e sviluppare la capacità di comprendere questi problemi prima che mordano.