529 sono progettati per funzionare con borse di studio
Un piano 529 è un tipo di conto di investimento fiscalmente avvantaggiato appositamente progettato per il risparmio del college . Con crescita esentasse e prelievi per l'istruzione superiore, è ampiamente considerato il miglior account da utilizzare per il risparmio per l'istruzione superiore.
Tuttavia, molti genitori temono che avere una parte del cambiamento accantonato per il college possa influire sull'ammissibilità dei figli a borse di studio o altri aiuti finanziari. E se il bambino riceve una borsa di studio e l'intero importo non è necessario per la scuola?
Puoi ancora accedere ai soldi rimasti?
Ecco la risposta di alto livello: i 529 non hanno impatto sulle borse di studio basate sul merito e possono ridurre l'impatto dei risparmi sulle sovvenzioni basate sulle necessità. Inoltre, se si ottiene una borsa di studio, è possibile ritirare l'importo della borsa di studio senza alcuna penalità.
Prima di immergerci nella risposta dettagliata, tuttavia, ci sono alcune cose da sapere sugli aiuti finanziari.
In primo luogo, ci sono diversi tipi di aiuti finanziari. Questi includono borse di studio, borse di studio, prestiti e programmi di studio del lavoro. L'importante differenza da ricordare è che a differenza dei prestiti, le borse di studio e le borse non devono essere rimborsate.
Ci sono una serie di fattori che determinano l'idoneità di uno studente a ricevere aiuti finanziari, i tipi per cui si qualificano e l'importo che possono ottenere. Ed è tipico per gli studenti usare molti di questi in combinazione per pagare per il college, insieme a risparmi e reddito familiare.
Per gli scopi di questo articolo, ci concentreremo su borse di studio e sovvenzioni (ad esempio, cose che non devono essere restituite).
Mentre la terminologia può essere fonte di confusione, a livello base possiamo definire la differenza come borse di studio basate sul merito o sovvenzioni basate sulle necessità.
Come funziona una borsa di studio con impatto 529?
La buona notizia è che per le borse di studio basate sul merito, 529 risparmi non hanno alcun impatto. E mentre non fa male essere uno studente etero-A, a seconda dell'organizzazione che fornisce la borsa di studio, ci sono una varietà di "meriti" oltre ai voti che possono essere presi in considerazione.
Questi includono sport, attività extrascolastiche e interessi, club, saggi e altre competizioni, principali o campi di studio, e altro ancora. Inoltre, ci sono tonnellate di borse di studio là fuori, date dalle università e università stesse, organizzazioni di ex-alunni, donatori privati, aziende, comunità e altre organizzazioni.
Per le sovvenzioni basate sulla necessità, 529 piani hanno un certo impatto, ma possono anche aiutare a minimizzare l'impatto dei risparmi universitari rispetto ai risparmi in altri tipi di conti.
Che cosa significa il bisogno?
Le sovvenzioni più comuni sono fornite dal governo federale, ma gli stati hanno anche in genere programmi di sovvenzioni. Molte altre organizzazioni, istituzioni e comunità offrono anche borse di studio agli studenti in base alle necessità.
Per il governo federale e la maggior parte delle altre istituzioni che concedono sussidi, l'ammissibilità viene determinata utilizzando FAFSA o l'applicazione gratuita per gli aiuti federali agli studenti. Sulla base delle informazioni fornite al momento del completamento della FAFSA, verrà determinato il contributo previsto per la famiglia (EFC).
Da lì, l'Ufficio federale per gli aiuti agli studenti calcola il fabbisogno finanziario dello studente sottraendo il contributo atteso per la famiglia (EFC) dal costo totale di partecipazione (COA), incluse tasse scolastiche, vitto e alloggio, libri / forniture e trasporti.
La differenza è il fabbisogno finanziario dello studente, tuttavia, il pacchetto di aiuti finanziari che ne risulta (compresi sovvenzioni e prestiti ) può effettivamente coprire il fabbisogno finanziario totale. Per questo motivo, può essere rischioso evitare di risparmiare per il college sperando che l'aiuto finanziario colmi le lacune.
Anche la proprietà dell'account 529 fa la differenza nell'impatto che ha. Poiché 529 sono in genere attività di proprietà del genitore, di solito vengono valutati fino al 5,64 percento per EFC. Ciò significa che il pacchetto di aiuti dello studente è ridotto di un massimo del 5,64 percento del valore del bene. D'altra parte, una risorsa di proprietà dello studente (come un trust o un account di custodia) viene valutata al tasso molto più elevato del 20 percento.
Se il 529 è di proprietà di qualcun altro (ad esempio, nonni), l'account non ha impatto fino a quando non inizierai a prelevare.
Questi devono essere segnalati come reddito non tassato allo studente che influisce sull'aiuto finanziario dell'anno successivo.
Tuttavia, alcune scuole potrebbero utilizzare il profilo CSS per valutare l'ammissibilità all'aiuto finanziario. Questo modulo utilizza una metodologia diversa nel conteggio delle risorse di una famiglia e potrebbe avere esenzioni specifiche per 529 piani. Ad esempio, le risorse in un piano 529 di proprietà dei nonni non sono segnalate sul FAFSA, ma agli studenti potrebbe essere richiesto di includerle nel profilo CSS. Solo poche centinaia di scuole usano il profilo CSS, quindi, a meno che lo studente non partecipi a uno di questi, è improbabile che abbia un impatto sull'idoneità finanziaria del tuo studente.
In che modo le borse di studio hanno un impatto 529?
Cosa succede se tuo figlio guadagna una borsa di studio e non hai più bisogno di tutti i soldi che hai salvato nel tuo 529? Mentre puoi sempre ritirare il tuo contributo originale senza tasse o penali, la parte "guadagni" è soggetta a una penalità del 10% se non viene prelevata per le spese di qualificazione.
Tuttavia, 529 piani offrono una speciale esenzione per le borse di studio. Se tuo figlio guadagna una borsa di studio, puoi ritirare l'importo della borsa di studio senza pagare la penale.
Ma dovrai pagare le tasse sulla parte relativa ai guadagni del prelievo, quindi è meglio spenderlo su altre spese qualificate o cambiare il beneficiario se il denaro non è necessario per lo studente originale.
La linea di fondo
Mentre le formule di ammissibilità agli aiuti finanziari sono soggette a modifiche e potrebbero esserci eccezioni specifiche dello stato o della scuola , in generale, 529 piani sono progettati per essere di supporto se si qualificano per borse di studio o sovvenzioni.
Per gli studenti che ricevono una borsa di studio, l'importo può essere prelevato senza penalità dal conto 529 (o può essere utilizzato per una vasta gamma di altre spese).
Le borse di studio basate sul merito non sono influenzate da 529 piani, e poiché il valore di questi piani è valutato a un tasso inferiore, possono ridurre al minimo l'impatto dei risparmi sull'ammissibilità per sussidi basati sulle necessità.
Sia che abbiano o meno risparmi universitari, molti studenti scoprono che c'è un divario tra il costo effettivo del college, tra cui lezioni, vitto e alloggio, libri e altro, e il pacchetto di aiuti finanziari che ricevono. Un piano 529 può aiutare a colmare tale lacuna e consentire allo studente di laurearsi con meno (o meno) debito.