Introduzione al volume e come usarlo.
Il volume indica quante azioni (o contratti) si scambiano le mani in azioni (o contratti future ) in un determinato periodo di tempo. È una metrica chiave perché consente ai trader di conoscere il livello di liquidità di una risorsa: quanto è facile entrare o uscire da una posizione vicina al prezzo corrente (che cambia frequentemente).
Acquisto di volume e volume di vendita
Più alto è il volume, più è facile acquistare e vendere grandi (o piccole) quantità di scorte, perché altri commercianti sono lì per soddisfare l'altro lato del commercio.
Per ogni transazione devono esserci un acquirente e un venditore. Per comprare un venditore devi venderti e per vendere un acquirente devi comprare da te.
Questo porta ad una certa confusione perché sentirai spesso frasi come:
- I venditori hanno il controllo.
- Il volume degli acquisti supera di gran lunga il volume delle vendite.
- È un giorno pesante per il volume degli acquisti.
Gli acquirenti hanno il controllo quando il prezzo viene spinto più in alto. Il volume di acquisto è il volume che si verifica al prezzo di offerta. È il prezzo più basso che i venditori al dettaglio sono disposti a vendere a. Se qualcuno acquista a quel prezzo, mostra che lo stock è desiderato (da quella persona) e si chiama volume d'acquisto (vedi Nozioni di base sul Day Day: Spiegazione dell'offerta di offerta).
I venditori hanno il controllo quando il prezzo viene spinto al ribasso. Il volume di vendita è il volume che si verifica al prezzo di offerta. È il più alto prezzo a cui gli acquirenti sono disposti a comprare. Se qualcuno vuole vendere a quel prezzo mostra che lo stock non è desiderato (da quella persona) e si chiama volume di vendita.
Il volume viene generalmente visualizzato nella parte inferiore di un grafico dei prezzi delle azioni. Il volume è rappresentato in barre verticali, con la barra che mostra quante azioni si sono scambiate le mani in un particolare periodo di tempo. La tabella allegata mostra un esempio di grafico a 1 minuto, in cui ogni barra del volume nella parte inferiore mostra quante azioni sono state scambiate in ciascun periodo di un minuto.
Le barre del volume su un grafico giornaliero mostrano quante azioni cambiano mano durante il corso di ogni giorno.
Le barre del volume possono essere colorate. Una barra del volume rossa indica che il prezzo è diminuito durante tale periodo e che il volume durante tale periodo è considerato volume di vendita (stimato). Se la barra del volume è verde, il prezzo aumenta durante questo periodo e il volume viene considerato come volume di acquisto (stimato).
Volume relativo
Il giorno di negoziazione di un titolo con un sacco di volume è preferito da molti commercianti in quanto ti permette di entrare e uscire da una posizione rapidamente, con posizioni grandi o piccole (vedi Cosa cercare in una giornata di trading ).
Il volume medio indica quante azioni cambiano le mani in un titolo in un giorno normale. Alcuni giorni avranno un volume molto più alto del normale e gli altri giorni vedranno un volume più basso.
Presta attenzione ai giorni che hanno un volume superiore al solito. Solitamente tali giorni sono associati a volatilità e movimenti di prezzo elevati sia verso l'alto o verso il basso. Se la maggior parte del volume è in corso al prezzo di offerta (discusso prima), allora il prezzo si sposterà più in basso e il volume maggiore mostra che i venditori sono molto desiderosi di uscire dallo stock.
Se la maggior parte del volume è in corso al prezzo di offerta, il prezzo si muoverà più in alto e il volume maggiore mostra che gli acquirenti sono molto desiderosi di entrare nel magazzino.
Aumento del volume indica che è probabile che qualcosa sia accaduto nel magazzino, ad esempio un comunicato stampa o gli operatori sono diventati preoccupati o euforici sul potenziale del titolo.
I commercianti di giorno tendono a gravitare verso titoli o ETF con un volume medio elevato (vedi Stock più popolari ed ETF per il day trading ) e / o azioni o ETF che vedono un volume superiore al solito in un particolare giorno. Il volume inferiore alla media mostra un interesse inferiore nel titolo in quel giorno e probabilmente movimenti di prezzo più bassi.
Utilizzo del volume per analizzare i movimenti dei prezzi delle azioni
Anche se non è necessario, il volume di monitoraggio può aiutare ad analizzare i movimenti dei prezzi delle azioni. Ecco alcune linee guida per l'utilizzo del volume:
- L'aumento del volume mostra la convinzione di compratori e venditori che spingono rispettivamente verso l'alto o verso il basso. Ad esempio, se la tendenza è in aumento e il volume aumenta man mano che il prezzo si sposta più in alto, mostra che gli acquirenti sono molto desiderosi di acquistare e questo è in genere associato a mosse più grandi verso l'alto.
- Una tendenza può persistere in un calo del volume per lunghi periodi di tempo, ma in genere un calo del volume poiché l'andamento dei prezzi indica un indebolimento della tendenza. Ad esempio, se la tendenza è in aumento ma il volume è in costante calo, mostra che ci sono meno persone disposte a comprare e continuare a spingere il prezzo. Detto questo, la tendenza non cambierà fino a quando non ci sarà più un volume di vendita su larga scala rispetto all'acquisto di volume.
- Il volume dovrebbe idealmente essere più grande quando il prezzo si muove nella direzione di tendenza e più basso quando si muove contro la tendenza (arretramenti). Ciò mostra che il movimento nella direzione della tendenza è forte e i pullback sono deboli, rendendo più probabile la tendenza del trend.
- Un volume elevato accompagnato da forti oscillazioni dei prezzi rispetto al trend è un segnale che la tendenza si sta indebolendo e / o è suscettibile di un'inversione (in relazione al punto precedente).
- Un "picco" di volume estremo in cui il volume è molto più che normale - da 5 a 10 volte (o più) il volume medio (per quel periodo o periodo) per esempio - potrebbe indicare la fine di una tendenza. Queste sono chiamate mosse di esaurimento perché, in genere, quando molte azioni cambiano di mano, non rimane più nessuno per continuare a spingere il prezzo nella direzione del trend e inverte (spesso rapidamente).
Parola finale sul volume degli scambi
Il volume può essere utile durante il giorno di trading. Se non altro, usa il volume per aiutare a isolare gli stock che vuoi scambiare giorno. Gli stock di trading di giorno ideale dovrebbero avere un sacco di volume medio in modo da poter entrare e uscire facilmente; questo aiuta a controllare il rischio (dato che puoi perdere le perdite dove vuoi con uno slippage minimo) e ti permette anche di raccogliere i profitti più facilmente (molti altri trader disposti a prendere la tua posizione da te quando sei soddisfatto del tuo profitto).
Il volume può anche essere utilizzato per aiutare ad analizzare l'andamento di un titolo, contribuendo a valutare la probabilità che il trend continui a invertirsi. L'analisi del volume non è però perfetta. Sono solo informazioni supplementari; l'analisi del volume non è richiesta per gli scambi giornalieri con successo. Le decisioni commerciali devono basarsi innanzitutto sui movimenti dei prezzi, in quanto i movimenti dei prezzi determinano profitti e perdite. Formulare una strategia di trading giorno stock basata sui movimenti dei prezzi e quindi aggiungere l'analisi del volume per vedere se migliora le prestazioni.