Facciamo tutti i trade vincenti e perdenti, solo per la probabilità. Alcuni, ma pochi, i commercianti sono abili nel predire la direzione del mercato. Tuttavia, la maggior parte dei trader - compresi i money manager professionisti - ha difficoltà a sovraperformare le medie del mercato. Gli studi hanno dimostrato che la maggior parte degli investitori individuali non comprende questo semplice principio e tende a credere che i risultati siano migliori dei risultati effettivi. In altre parole, credono di fare meglio delle medie di mercato, quando in realtà, si comportano molto peggio.
Selezione commerciale
Se non abbiamo competenze speciali quando selezioniamo le nostre operazioni, allora dobbiamo sviluppare alcune abilità che ci danno un vantaggio commerciale. Senza limiti, possiamo aspettarci di vincere circa la metà delle volte. Quando aggiungiamo il costo del trading (cioè le commissioni), dobbiamo fare una delle due cose in qualità di trader:
Guadagna bene oltre il 50% delle volte
Assicurati di non perdere più denaro dalla perdita di scambi di quanto guadagniamo dalle operazioni vincenti.
Per raggiungere questo obiettivo, dobbiamo praticare una buona gestione del rischio ed essere sicuri che le nostre perdite siano limitate a livelli accettabili. Tuttavia, questa non è l'unica cosa che possiamo fare per raggiungere il successo come trader. Il nostro modo di pensare - la mentalità del professionista - contribuisce moltissimo al successo o al fallimento di quasi tutti i trader.
La mentalità del commerciante o la psicologia del trading
Il lavoro del Dr. Brett Steenbarger offre approfondimenti sulla psicologia del trading. I seguenti sono i suoi pensieri su come i commercianti rispondono alla perdita di denaro. "Quando ho lavorato per la prima volta con i trader sui mercati finanziari a tempo pieno, sono rimasto colpito dal modo in cui hanno risposto alle perdite nel loro trading: tre gruppi si sono distinti:
- Il primo gruppo ha continuato a negoziare dopo aver perso, spesso aumentando la propria assunzione di rischi. Erano chiaramente frustrati dalle loro perdite e spinti a recuperare i soldi. Si sono assolutamente rifiutati di smettere. Prendevano i soldi perdenti come una sorta di affronto e raddoppiarono i loro sforzi commerciali.
- Anche il secondo gruppo era frustrato dalle perdite ma era determinato a non permettere che quelle perdite si accumulassero. Prendevano delle pause nel loro commercio, si calmavano e spesso smettevano di fare trading per il resto della giornata. I loro obiettivi erano riguadagnare l'equilibrio emotivo e non lasciare che la frustrazione guidasse il loro processo decisionale.
- Il terzo gruppo era anche piuttosto frustrato dalle perdite, ma quei commercianti rimasero alla loro scrivania e smisero di fare trading. Invece, cercarono ostinatamente di rintracciare le fonti del loro commercio povero e non si fermarono nelle loro analisi finché non capirono dove avevano commesso un errore. Solo allora tornarono al trading.
Nel corso del tempo, divergenze nette nei risultati divennero evidenti tra i tre gruppi. Il primo gruppo è stato più propenso a saltare in aria, poiché hanno raddoppiato il rischio, prendendo proprio nei momenti in cui stavano scambiando il peggio. La frustrazione, per loro, ha portato a decisioni reattive e spesso distruttive.
Il secondo gruppo non esplose mai, ma raramente eccelse. La loro attenzione a non perdere denaro li teneva emotivamente controllati, ma faceva poco per aiutarli a imparare dai loro contrattempi. In altre parole, sono riusciti a far fronte, ma non a sviluppare come commercianti.
Era il terzo gruppo che, col passare del tempo, si dimostrò il più riuscito. Erano frustrati quanto i primi due gruppi, ma incanalavano la loro frustrazione verso il miglioramento. Hanno operato con una mentalità di crescita. Rimasero impegnati nel loro lavoro, ma in modo costruttivo.
Non era tanto che avevano dominato i mercati; piuttosto, hanno dominato il processo di trasformare le battute d'arresto in successi di apprendimento ".
E questa è la chiave. Quando i commercianti lavorano sullo sviluppo di abilità specifiche, possono avere successo. Per esempio:
- Per l'Option Trader. Trova le strategie che capisci bene. Usali quando ritieni che le condizioni di mercato siano appropriate (ad esempio, la call call coperta e la vendita naked put funzionano bene in un contesto leggermente rialzista, i condors iron funzionano bene quando la volatilità del mercato è stata elevata ma è in costante diminuzione). Traccia i risultati. Scopri come l'ambiente di mercato che hai anticipato è diventato realtà. Nel corso del tempo, scoprirai quali strategie funzionano bene, non solo perché la strategia stessa è praticabile, ma soprattutto perché l'hai adottata al momento giusto. Sviluppa la disciplina per prendere quelle inevitabili perdite; sapere quando è sufficiente e abbandonare le negoziazioni vincenti quando il potenziale profitto rimanente è diventato troppo piccolo per giustificare il rischio di guadagnare gli ultimi nichel su un trade.
- Per l'analista tecnico. Scopri la lettura del grafico. Questo richiede tempo e non è mai qualcosa che puoi imparare durante la notte. Anche se non vi è alcuna garanzia di successo, qualsiasi vantaggio aiuta. Se ricevi un segnale di acquisto, allora va bene andare d'accordo - anche quando sai che il segnale potrebbe essere sbagliato. Ma il tuo successo deriva dal tagliare le perdite e dallo studio di tutti i segnali. Impara quali lavorano spesso e quali non sono meglio di pareggio. Studia i risultati e ottieni un vantaggio aggiuntivo sapendo quali funzionano per te.
- Per tutti: non scambiare solo per il commercio. Quando i risultati sono scarsi, prenditi una pausa dal trading, ma non dall'analisi dei risultati. Quando le tue strategie non funzionano, scopri attentamente se è il momento di sederti ai margini o adottare un'altra strategia. ma non limitarti a indovinare cosa fare. Abbi una buona ragione per ogni commercio.