Una panoramica del trattamento fiscale dei piani di acquisto di azioni dei dipendenti
Un piano di acquisto di azioni dei dipendenti (ESPP) è un tipo di vantaggio marginale offerto ai dipendenti di un'azienda. Secondo il piano, l'azienda garantisce ai suoi dipendenti la possibilità di acquistare le azioni della società utilizzando detrazioni al netto delle imposte dalla loro retribuzione. Il piano può specificare che il prezzo pagato dai dipendenti per azione è inferiore al valore equo di mercato delle azioni. Un piano ESPP qualificato (ovvero che soddisfi tutte le regole stabilite nella sezione 423 del Codice di Internal Revenue) può offrire sconti fino al 15% sul prezzo di acquisto dello stock.
Gli ESPP attraversano quattro fasi: concessione, periodo di offerta, trasferimento, disposizione.
Grant fase
Il datore di lavoro garantisce ai suoi dipendenti la possibilità di acquistare azioni della società del datore di lavoro (o della società madre) a un prezzo predeterminato.
Periodo di offerta
Il periodo di offerta è il tempo durante il quale i dipendenti accumulano risparmi per l'acquisto futuro delle azioni della società. I dipendenti scelgono di detrarre una percentuale o un importo fisso in dollari da ciascuno dei propri stipendi. Queste detrazioni sui salari si verificano al netto delle imposte. Ciò significa che le imposte sul reddito e le imposte FICA sono già state prelevate dalla paga prima che il denaro venga accantonato per gli acquisti ESPP.
Fase di trasferimento
Alla fine del periodo di offerta, il datore di lavoro prende tutti i soldi che sono stati risparmiati e utilizza quei soldi per acquistare le azioni delle azioni della società.
L'intermediazione mobiliare che gestisce il piano ESPP acquisterà le azioni delle azioni della società e trasferirà la proprietà delle azioni ai dipendenti partecipanti.
Qualsiasi denaro non utilizzato per acquistare azioni viene rimborsato al dipendente.
Insieme al trasferimento della proprietà delle azioni, la società invia documenti ai propri dipendenti. La società invia il modulo 3922, una copia al dipendente e un'altra copia all'IRS, per documentare le informazioni relative al trasferimento delle azioni.
La società di brokeraggio che gestisce l'ESPP ti invierà anche conferme commerciali.
La società istituisce conti di intermediazione per i dipendenti partecipanti e le azioni acquistate nell'ambito dell'ESPP vengono depositate lì.
Non vi è alcun impatto fiscale quando le azioni vengono acquistate e trasferite a voi. Ci saranno impatti fiscali in futuro, quando vendi o altrimenti cali le azioni ESPP.
Fase di disposizione
Dopo che le azioni sono state trasferite nel tuo nome, sei libero di farlo con te come preferisci. Puoi vendere, scambiare, scambiare, trasferire o regalare. Lo smaltimento delle condivisioni ESPP genera impatti fiscali.
L'impatto fiscale dipende da tre fattori:
- Per quanto tempo la persona è stata di proprietà del titolo
- Il prezzo di vendita
- Quante azioni sono vendute
Questi ultimi due fattori determinano la quantità di reddito che una persona guadagna dalla vendita dello stock. Il prezzo di vendita moltiplicato per il numero di azioni vendute determina i proventi lordi della transazione di vendita. Il prezzo di vendita influisce anche sui calcoli del reddito da indennizzo, di cui parleremo in seguito.
Per quanto tempo una persona ha posseduto le azioni determina in che modo viene classificata la transazione di vendita. In che modo la transazione viene categorizzata a sua volta determina il trattamento fiscale.
Ci sono due periodi di mantenimento:
- Dalla data di assegnazione al giorno di vendita
- Dalla data del trasferimento al giorno venduto
I periodi di detenzione determinano il modo in cui le entrate sono misurate e tassate
La vendita di azioni ESPP viene classificata due volte. Classifichiamo ciascuna vendita di azioni ESPP come disposizioni idonee o non qualificate; e come guadagno a breve o lungo termine.
Una disposizione qualificante è qualsiasi vendita o trasferimento di proprietà delle azioni ESPP dopo che la persona ha detenuto lo stock:
- più di un anno dopo la data del trasferimento e
- più di due anni dopo la data di concessione delle opzioni.
(La data di trasferimento è indicata nella casella 7 del modulo 3922, la data di assegnazione, nella casella 1 del modulo 3922.)
Una disposizione non qualificante è qualsiasi vendita o trasferimento di proprietà delle azioni ESPP che non soddisfano i criteri di disposizione qualificati indicati sopra. In altre parole, le disposizioni non qualificanti sono vendite di azioni ESPP che si verificano prima e fino a un anno dopo la data del trasferimento o prima e fino a due anni dopo la data di assegnazione.
Una vendita a lungo termine è una vendita in cui la persona possedeva il titolo per più di un anno. (Il periodo di detenzione per determinare se un'azione è a lungo o breve termine a partire dal giorno successivo all'acquisto dello stock e termina alla data di vendita.) [2]
Una vendita a breve termine è una vendita in cui la persona possedeva il titolo per un anno o meno.
Possiamo esprimere questi periodi di detenzione usando la mano breve matematica come questa:
Disposizione di qualificazione se | Data di vendita> 1 anno dalla data di trasferimento AND Data di vendita> 2 anni dalla data di assegnazione |
Disposizione non qualificante se | Data di vendita ≤ 1 anno dopo la data di trasferimento OR Data di vendita ≤ 2 anni dalla data di assegnazione |
I tassi a lungo termine si applicano alle plusvalenze se | Data di vendita> 1 anno + 1 giorno dalla data del trasferimento |
Le aliquote ordinarie si applicano alle plusvalenze a breve termine se | Data di vendita ≤ 1 anno dalla data di trasferimento |
Separazione dei redditi da risarcimento dai redditi da capitale
Ora mettiamo insieme la storia finora e vediamo dove questo ci porta in termini di trattamento fiscale. Un dipendente lavora per un'azienda. La società ha istituito un ESPP. Il dipendente aveva detrazione di denaro (al netto delle imposte) da ogni busta paga e quel denaro era utilizzato per acquistare azioni della società. Ora il dipendente vende il titolo.
A questo punto della storia, dobbiamo fare delle distinzioni. Il dipendente ha acquistato azioni con uno sconto? Lo sconto viene percepito come reddito da compensazione quando le azioni vengono vendute. Il resto l'aumento (o la diminuzione) del valore delle azioni è il reddito da guadagni in conto capitale. Questo ha tutta una serie di implicazioni. In questo momento ci concentreremo su un solo aspetto: è così che si misura il reddito da compensazione.
Ecco cosa intendo: diciamo che il nostro cliente acquisisce 1 quota di azioni XYZ per $ 85. Quel giorno, il titolo XYZ valeva $ 100 per azione. Il dipendente ha ottenuto uno sconto del 15% sul prezzo di acquisto. Ora vende la sua quota 1 di XYZ per $ 125. Nel complesso, il nostro cliente guadagna $ 40 su questo investimento: i $ 125 ha venduto il titolo per meno $ 85 ha pagato per il titolo. Quello che facciamo ora è separare questo reddito di $ 40 in due componenti: reddito da compensazione e plusvalenze.
Come viene misurato il reddito da compensazione? Abbiamo tre formule. Hai bisogno di sapere questo? Sì ed ecco perché. Ho visto case di brokeraggio riportare le basi sbagliate sul modulo 1099-B. A volte lo fanno bene. A volte si sbagliano. Se conosci il reddito da compensazione, puoi ottenere un calcolo accurato della base. E quindi sarai in grado di mettere i numeri giusti sulla tua dichiarazione dei redditi.
Ci sono tre formule per misurare il reddito di compensazione. Quali formule utilizziamo dipende dal fatto che abbiamo una disposizione qualificante o una disposizione non qualificante.
Per le disposizioni idonee, il reddito da indennizzo è il più basso tra:
A. Il valore equo di mercato delle azioni alla data in cui è stata concessa l'opzione, meno il prezzo pagato per esercitare l'opzione.
B. Il valore equo di mercato del titolo alla data di vendita dello stock, meno il prezzo pagato per esercitare l'opzione.
Per le disposizioni non qualificanti, il reddito da compensazione è:
C. Valore equo di mercato delle azioni alla data in cui l'opzione è stata esercitata, meno il prezzo pagato per esercitare l'opzione.
Fortunatamente, non dobbiamo scavare per questa informazione. La maggior parte di questi dati si trova nel modulo 3922. I datori di lavoro preparano questo modulo e lo rilasciano ai propri dipendenti ogni volta che lo stock viene trasferito in un piano di acquisto di azioni dei dipendenti.
Quali informazioni non sono state trovate nel modulo 3922? Il valore equo di mercato alla data in cui il cliente ha venduto il titolo. Questo perché il Modulo 3922 viene preparato ed emesso quando le azioni ESPP vengono trasferite al dipendente, che è necessario per la formula B, sopra. L'equo valore di mercato del titolo alla data di vendita verrà visualizzato sul modulo 1099-B dall'intermediario.
Quindi questo sarebbe un buon momento per familiarizzare con questo modulo.
Lavorare con il modulo 3922
Il modulo 3922 è intitolato "Trasferimento di scorte acquisite tramite un piano di acquisto di azioni del dipendente ai sensi dell'articolo 423 (c)".
Le aziende emettono il modulo 3922 ai propri dipendenti nel dettaglio delle informazioni relative al trasferimento di azioni nell'ambito di un piano di acquisto di azioni dei dipendenti. Il modulo 3922 contiene la maggior parte dei punti dati necessari per eseguire calcoli relativi alle condivisioni ESPP.
Il modulo 3922 contiene i seguenti campi di dati:
Riquadro 1 | Opzione data concessa |
Riquadro 2 | Opzione data esercitata |
Riquadro 3 | Valore equo di mercato per azione alla data di assegnazione |
Riquadro 4 | Valore equo di mercato per azione alla data di esercizio |
Riquadro 5 | Prezzo di esercizio pagato per azione |
Riquadro 6 | Numero di azioni trasferite |
Riquadro 7 | Data di trasferimento del titolo legale |
Riquadro 8 | Prezzo di esercizio per azione determinato come se l'opzione fosse esercitata alla data indicata nella casella 1 (la data di assegnazione) |
Il modulo 3922 contiene le informazioni di cui abbiamo bisogno per calcolare il reddito di compensazione di una persona, la base e il periodo di detenzione valido nelle azioni ESPP. Ti darò la matematica pertinente per fare questi calcoli. L'unica informazione che il modulo 3922 non ha è il prezzo di vendita delle azioni ESPP.
Ti darò la matematica in forma abbreviata qui. Quindi preciseremo i dettagli e le implicazioni in seguito.
Matematica ESPP di base utilizzando il modulo 3922 | |
Tenendo i calcoli del periodo | |
La data in cui le condivisioni ESPP passano da non qualificanti a qualifiche | (Riquadro 7) + 1 anno (Riquadro 1) + 2 anni (qualunque sia la data successiva) |
La data in cui le condivisioni ESPP passano da guadagni di ordinamento a guadagni a lungo termine | (Riquadro 7) + 1 anno + 1 giorno |
3 diversi calcoli del reddito da compensazione | |
Reddito da compensazioni su disposizione qualificata, inferiore a: | (Riquadro 3) - (Riquadro 5) * (Riquadro 6) |
O: | ((FMV per azione a disposizione) - (Riquadro 5)) * (Riquadro 6) |
Reddito da compensazione per disposizione non qualificata | ((Riquadro 4) - (Riquadro 5)) * (Riquadro 6) |
Base | ((Riquadro 5) * (Riquadro 6)) + indennità di compensazione + commissioni e spese per acquistare e vendere le scorte |
L'impatto fiscale delle disposizioni idonee
Se il dipendente ha acquistato le azioni con uno sconto, allora misuriamo quanto è il reddito da compensazione.
Calcoliamo il reddito da compensazione utilizzando le equazioni A e B , sopra. Qualunque sia la risposta più bassa è l'importo del reddito da compensazione. I redditi da compenso sono tassati come aliquote ordinarie, che attualmente vanno dal 10% al 39,6%.
Quindi misuriamo il guadagno o la perdita di capitale. Guadagno è la differenza tra il ricavato ottenuto dalla vendita delle scorte e la base nel magazzino. Base è l'importo originariamente pagato per lo stock (il prezzo dell'opzione) più il reddito da indennizzo più le commissioni e le commissioni pagate per comprare e vendere le azioni. In altre parole,
- Proventi lordi - prezzo dell'opzione - redditi da indennizzo - commissioni e commissioni = plusvalenze o minusvalenze
Se il dipendente ha pagato il prezzo intero per il titolo, misuriamo il guadagno o la perdita. Non vi è alcun reddito da compensazione, in quanto il dipendente non ha ottenuto uno sconto sul prezzo di acquisto. Calcoliamo l'utile o la perdita come sopra. Ma poiché il reddito da compensazione è pari a zero, la formula si semplifica con i proventi lordi - prezzo di opzione - commissioni.
Gli utili su partecipazioni a lungo termine sono tassati in base a speciali aliquote d'imposta sulle plusvalenze a lungo termine dello 0%, 15% o 20%. I guadagni possono anche essere soggetti alla sovrattassa del 3,9% sui redditi da investimenti.
L'impatto fiscale delle disposizioni non qualificate
Se il dipendente ha acquistato le azioni con uno sconto, allora misuriamo quanto è il reddito da compensazione.
Calcoliamo il reddito da compensazione utilizzando l'equazione C , sopra. I redditi da compenso sono tassati come aliquote ordinarie, che attualmente vanno dal 10% al 39,6%.
Quindi misuriamo il guadagno o la perdita di capitale. Guadagno è la differenza tra il ricavato ottenuto dalla vendita delle scorte e la base nel magazzino. Base è l'importo originariamente pagato per lo stock (il prezzo dell'opzione) più il reddito da indennizzo più le commissioni e le commissioni pagate per comprare e vendere le azioni. In altre parole,
- Proventi lordi - prezzo dell'opzione - redditi da indennizzo - commissioni e commissioni = plusvalenze o minusvalenze
Che reddito di compensazione significa
L'aumento di valore delle azioni ESPP è suddiviso in redditi da compensi e plusvalenze.
I redditi da compenso sono tassati come salari aggiuntivi delle aliquote ordinarie dell'imposta sul reddito, che attualmente vanno dal 10% al 39,6%. Il reddito da compensazione viene aggiunto alle tue retribuzioni e riportato sul modulo W-2. Il reddito da compensazione è soggetto all'imposta federale sul reddito (e ad eventuali imposte sul reddito statale). Il reddito da compensazione non è soggetto alle imposte Social Security e Medicare ("FICA"). Il reddito da compensazione è incluso nelle retribuzioni riportate nel riquadro 1 del modulo W-2. Il reddito da compensazione non è incluso negli importi delle retribuzioni del riquadro 3 o del riquadro 5.
Diamo un'occhiata a questo stesso trattamento fiscale dal punto di vista della procedura. Il paragrafo precedente ci dice come viene trattata la compensazione in modo concettuale. Ecco come si gioca nella vita reale. Vai a vendere alcune azioni ESPP. Accedi al sito web del tuo broker e inserisci un ordine di vendita. Il broker gestisce l'affare, scambiando alcune delle tue azioni in contanti. Il broker e il tuo datore di lavoro collaborano sul lato delle segnalazioni. I loro contabili fanno un po 'di matematica. Ora conoscono tutti i dati necessari: il prezzo di vendita, il reddito da indennizzo, il costo dell'opzione, la base, i periodi di detenzione e se la transazione è qualificata o non qualificata e se sono a breve oa lungo termine. I ragionieri si mettono al lavoro e capiscono tutto questo. Ottieni i soldi nel tuo conto di intermediazione. E parte del reddito viene aggiunto alle tue retribuzioni. (Ma il tuo stipendio non sale, ricorda che hai già ricevuto i soldi nel tuo conto di intermediazione.) Quindi, per scopi di reporting, questo importo viene aggiunto al tuo stipendio. E per scopi di reporting, il broker riporta la transazione e il reddito su un modulo 1099-B. Quindi, alla fine dell'anno, dovrai riunire questi due rapporti per assicurarti che il reddito sia tassato solo una volta e nel modo giusto.
Ottenere gli ESPP sulla dichiarazione dei redditi
In primo luogo, calcolare le retribuzioni da zero, utilizzando tutte le dichiarazioni di intermediazione e i documenti fiscali forniti dal cliente. Confronta i tuoi calcoli con quelli visualizzati nel modulo W-2.
In secondo luogo, calcola la base, anche da zero. Calcola la base originale (ciò che il cliente ha pagato per lo stock). Poi la base modificata con il reddito di compensazione aggiunto (e, naturalmente, le commissioni di intermediazione).
Confronta queste cifre di base con quelle che appaiono nel modulo 1099-B e qualsiasi dichiarazione di intermediazione di supporto. Se il modulo 1099-B mostra solo la base "originale", allora metti la differenza nella colonna di rettifica del modulo 8949. Se la 1099-B mostra la base vera e corretta come aggiustata per il reddito da compensazione, non è necessario alcun aggiustamento.
Storia divertente. Quest'anno ho visto un broker ottenere la base giusta e sbagliata sullo stesso 1099. C'erano due transazioni sulla 1099-B. Ogni base mostrata. La prima transazione aveva la base "originale" (che doveva essere adattata per il reddito da compensazione). E la seconda transazione aveva la base vera e corretta (che non aveva bisogno di aggiustamenti).
La partecipazione a un piano ESPP comporta importanti doveri amministrativi per te e il tuo commercialista. È nel vostro interesse per tutti i vostri documenti ESPP in modo che voi e il vostro commercialista potete essere certi che i numeri siano riportati in modo accurato.