Puoi replicare alcuni dei loro servizi da soli ... ma non sarà facile.
I Robo-advisor sono un modo meraviglioso per coloro che non hanno praticamente nessuna conoscenza di investimento per costruire un portfolio ben gestito che sia ottimizzato per le loro esigenze specifiche. Ma i robo-advisor non sono gratuiti, con commissioni che generalmente partono da circa lo 0,25% del valore del portafoglio per anno. Con questo in mente, ti starai chiedendo se puoi fare ciò che fa il tuo robo-advisor da solo, pagando meno in commissioni.
La risposta è che puoi fare molto di ciò che un robo-advisor può fare da solo, ma non puoi fare tutto ciò che offre un advisor robo.
Diamo un'occhiata a cosa puoi fare per imitare un robo-advisor da solo, e quando potresti decidere che valga la pena consegnare il tuo portafoglio per un computer da investire.
Come puoi emulare un Robo-Advisor
In un senso fondamentale, un robo-advisor è un programma per computer che sceglie i fondi comuni a basso costo in base alla tolleranza al rischio, all'età e agli obiettivi di investimento. Se hai una conoscenza di base su come funzionano i fondi comuni di investimento e il rischio di investimento, puoi facilmente acquistare fondi comuni da soli senza pagare qualcuno o un computer per farlo per te.
La maggior parte dei robo-advisor acquista quote di fondi comuni ed ETF a basso costo da specifiche famiglie di fondi. Famiglie di fondi popolari per i robo-advisor includono Vanguard, iShares (Blackrock), State Street (SPDR), Fidelity e altri. I robo-advisor non hanno accesso a nessun fondo speciale che tu non abbia. In generale, se un robo-advisor può acquistarlo, puoi farlo anche tu.
La maggior parte dei robo-consulenti si concentra sull'aiutare a risparmiare e investire per la pensione.
È possibile impostare trasferimenti di fondi automatici ricorrenti e impostare investimenti automatici ogni giorno di paga degli investimenti pensionistici preferiti .
La parte più importante è che scegli i giusti fondi o ETF a basso costo per i tuoi obiettivi e ignori la volatilità del mercato. Se investi costantemente per un lungo periodo di tempo, i mercati sono sempre aumentati.
Se i tuoi fondi sono detenuti da un robo-advisor o in un altro conto di investimento o di pensione, i risultati dovrebbero essere simili.
Cosa non puoi fare
Mentre puoi facilmente creare un portafoglio che sembra quasi identico a quello che ottieni con un robo-advisor, gli strumenti di robo-consulenza non si limitano a raccogliere fondi comuni di investimento ed ETF per te. In particolare, queste tre funzionalità di robo-advisor sono difficili da imitare come investitori solitari che gestiscono il proprio portafoglio:
- Raccolta delle perdite fiscali
- Riequilibrio automatico
- Regolare le tue partecipazioni nel tempo
Puoi raggiungere un certo livello di comparabilità di queste funzionalità da solo, ma potrebbe non essere semplice o valere il tempo richiesto. Ecco una ripartizione di ciò che fanno i robo-advisor e come si può provare a seguire.
Raccolta delle perdite fiscali
La raccolta delle perdite fiscali è una tecnica di vendita di investimenti per una perdita quando sono in calo, e di riacquistare immediatamente un bene simile. Ciò comporta una perdita a fini fiscali nel tuo portafoglio, che puoi utilizzare per compensare i guadagni in conto capitale dagli investimenti vincenti. Ad esempio, se detiene azioni del fondo dell'indice Vanguard S & P 500 e riscontri una perdita di $ 1.000, puoi vendere il fondo Vanguard S & P 500 e acquistare un fondo indicizzato diverso (forse un fondo indicizzato Schwab S & P 500 o solo un fondo Vanguard diverso ) con il ricavato.
Alla fine si detiene all'incirca lo stesso asset, ma poiché hai venduto un investimento in perdita , puoi dedurre quella perdita di $ 1.000 dalle tue tasse.
Puoi farlo manualmente da solo, ma farlo in modo efficiente ed efficace è praticamente un lavoro a tempo pieno. I robo-advisor esplorano costantemente i mercati per le opportunità di catturare le perdite nel tuo portafoglio e non puoi realisticamente ottenere gli stessi risultati da solo. Ad esempio, Betterment, uno dei più grandi e famosi consulenti robo, annuncia che i clienti possono aspettarsi un rendimento al netto delle imposte dello 0,77% sui loro investimenti con il prodotto Tax Loss Harvesting +.
Riequilibrio automatico
Quando crei il tuo portafoglio, dovresti lavorare verso un'asset allocation target . Ad esempio, potresti desiderare un portafoglio aggressivo composto da azioni del 90 percento e obbligazioni del 10 percento.
Ma con il passare del tempo, le tue scorte probabilmente cresceranno più velocemente delle tue obbligazioni e alla fine potresti scoprire che il tuo portafoglio è composto da titoli azionari del 95% e obbligazioni del 5%, o qualcos'altro che non rientra nella tua allocazione target.
Se sei l'unico driver dietro il tuo account, in futuro potresti voler vendere alcuni titoli azionari e acquistare asset obbligazionari per riportare il tuo portafoglio nell'allineamento target . Come investitore umano, dovresti prendere questa decisione da solo, e avresti bisogno di qualcosa come un promemoria del calendario per non dimenticare di eseguire il processo di ribilanciamento manuale.
I robo-advisor possono farlo per te mentre dormi. Non hai bisogno di alcun promemoria. Non è necessario selezionare le risorse per acquistare e vendere. Sebbene tu possa farlo da solo, i robo-consulenti tendono a fare un lavoro molto migliore. Dopo tutto, stanno pensando ai tuoi soldi 24 ore al giorno, mentre probabilmente hai altre cose per la testa.
Regolare le tue partecipazioni nel tempo
Infine, ma non meno importante, i robo-advisor sono molto più bravi degli umani nel trasferire le risorse in un portafoglio più conservativo nel tempo. Certo, puoi vendere un paio di punti percentuali di azioni e comprare più obbligazioni, ma fare questi piccoli aggiustamenti può essere complicato e facile da dimenticare.
Puoi replicarlo tu stesso con fondi di fondi di destinazione , ma i robo-advisor possono prendersene cura mentre sei in vacanza, occupato al lavoro o fare qualsiasi altra cosa, ma dedicando del tempo a lavorare sul tuo portafoglio. Inoltre, i fondi target-date tendono ad addebitare commissioni paragonabili a quelle che avresti già pagato con un consulente robo.
Una delle maggiori sfide nella gestione di questo è l'autodisciplina. Puoi regolare il tuo portafoglio di obiettivi nel tempo, ma lo farai davvero? La maggior parte degli investitori ritiene che sia molto più semplice affidare questo tipo di minuziosità ai professionisti degli investimenti, che possono essere un consulente finanziario o un consulente robo. Con un robo-advisor, sai che stai ottenendo un servizio leader del settore ad una frazione del costo della consulenza umana e hai pochissimo da preoccuparti nella gestione quotidiana dei tuoi investimenti.
The Verdict: Robo-Advisors valgono il costo (di solito)
Anche per gli investitori esperti e ben istruiti, i robo-advisor possono fare in un batter d'occhio ciò che ci occorrono ore umane per fare noi stessi. Potresti essere in grado di replicare parte del loro valore attraverso l'uso di fondi target-date e la tua gestione attiva del portafoglio, ma potrebbe non valere la pena di sprecare tempo. E se stai facendo investimenti tassabili - cioè, non stai investendo in un conto pensionistico individuale differito dalle imposte - allora la raccolta delle perdite fiscali offerta dalla maggior parte dei robo-consulenti vale la pena.