Pro e contro delle perdite finali di trailing e come usarle
Un trailing stop order è una tattica di riduzione del rischio in cui il rischio su uno scambio è ridotto, o un profitto è bloccato, in quanto il trade si muove a favore del trader. Un trailing stop loss non è un requisito quando il day trading, piuttosto, usarlo è una scelta personale. Lo stop loss finale è discusso più dettagliatamente di seguito, così come i suoi pro e contro e una serie di modi in cui può essere implementato. Dopo aver appreso di più sulle basi degli ordini di stop loss finali, sarai più in grado di determinare se questo approccio di gestione del rischio è giusto per te e le tue strategie.
01 Spiegazione di un ordine di stop loss finale
Un ordine di stop loss controlla il rischio di un trade. È un ordine di compensazione che fa uscire da un operatore un trade se il prezzo del bene si muove nella direzione sbagliata e colpisce il prezzo a cui è posto l'ordine stop loss. Gli ordini di stop loss di base sono discussi in What's a Stop Loss Order e How to Use It .
Supponiamo che un trader acquisti uno stock a $ 54,25 e ponga uno stop loss a $ 54,05. Stanno rischiando $ 0,20 per azione, perché se il prezzo scende a $ 54,05 l'ordine di stop loss verrà eseguito per farli uscire dal mercato. Questo ordine di stop loss non si muove, se il prezzo sale o scende, rimane dove è.
Se viene utilizzato un trailing stop loss, lo stop loss può essere spostato man mano che il prezzo si sposta, ma solo per ridurre il rischio, mai per aumentare il rischio. Con un trailing stop loss, il trader sposta lo stop loss up (sopra $ 54,05) quando il prezzo del prezzo delle azioni aumenta. Ciò riduce il rischio del commercio mentre lo stock si muove favorevolmente. Se lo stop loss viene alla fine spostato sopra $ 54,25, allora il trader realizzerà un profitto anche se lo stock raggiunge il prezzo di stop loss.
Se un trader abbrevia in un titolo a $ 19,37 con uno stop loss a $ 19,42, se sceglie di seguire questo stop loss, può essere abbassato al diminuire del prezzo. Se lo stop loss viene spostato sotto (trainato) $ 19,37, allora il trader ha un "lock in profit" perché anche se il prezzo delle azioni colpisce l'ordine stop loss il trader realizzerà un profitto sul trade. L'ordine di stop loss non deve essere spostato verso l'alto quando si trova in una posizione corta.
02 modi per utilizzare uno stop loss
03 Perdita di arresto finale basata sul prezzo
Torniamo al nostro trader acquistando uno stock a $ 54,25 e ponendo uno stop loss a $ 54,05. Questo trader ha un ordine stop loss di $ 0.20. Il trader potrebbe anche utilizzare un trailing loss di $ 0.20. Uno stop loss finale sposta l'uscita (stop loss) della transazione a $ 0.20 al di sotto dell'ultimo massimo (che si verifica dopo l'entrata) quando è lungo, o di $ 0.20 sopra il minimo più recente quando è breve.
Ad esempio, il prezzo delle azioni sale da $ 54,25 a $ 54,35, lo stop loss si sposterà automaticamente a $ 54,15, invece di $ 54,05. Se il prezzo sale fino a $ 54,45, lo stop loss si sposta a $ 54,25 (pareggio). Se il titolo continua a salire a $ 54,49, lo stop loss sarà di $ 54,29. Se il prezzo del titolo inizia a scendere, lo stop loss non si sposta verso il basso (si sposta solo se in posizione lunga, o inferiore se in posizione corta). Se il prezzo scende a $ 54,29, il trade sarà chiuso perché il trailing stop loss liquiderà quella posizione. Il trailing stop loss rimarrà a $ 54,29 fino a quando il prezzo non lo colpisce, o salirà di un centesimo per ogni centesimo il prezzo si muoverà sopra $ 54,49.
Se un trader abbrevia in un titolo a $ 19,37 e ha uno stop loss a $ 19,42, sta rischiando $ 0,05 per azione. Se questo è un ordine di stop loss finale, per ogni centesimo il prezzo scende al di sotto di $ 19,37 anche lo stop loss diminuirà di un centesimo. Se il prezzo scende a $ 19,20, il trailing stop loss sarà a $ 19,25, bloccando un profitto per il trader. Una volta che il trailing stop loss diminuisce, non torna indietro di nuovo. Il prezzo colpirà alla fine il livello di stop loss, o il trader può uscire con un altro mezzo, come un obiettivo di profitto o semplicemente chiudendo manualmente il trade.
Questa è la versione base e automatica di uno stop loss finale che è disponibile sulla maggior parte delle piattaforme di trading. Imposta il tipo di stop loss su "trailing". Esistono anche altri modi per implementare uno stop loss finale.
04 Metodo di arresto arresto finale manuale
Il trailing stop manuale è comunemente utilizzato dai trader più esperti, in quanto fornisce maggiore flessibilità in merito allo spostamento dello stop loss. In questo caso, l'ordine di stop loss non è impostato come "trailing", piuttosto, è solo un normale ordine di stop loss. Il trader determina quando e dove sposteranno l'ordine di stop loss per ridurre il rischio.
Una tattica comune, se a lungo, è spostare lo stop loss solo una volta che si è verificato un pullback e il prezzo è ancora una volta in aumento . Lo stop loss viene spostato fino a poco sotto il limite minimo del pullback.
Ad esempio, un trader entra in uno scambio a $ 10. Il prezzo sale fino a $ 10,06, scende a $ 10,02 e poi inizia a tornare di nuovo. Lo stop loss potrebbe essere spostato fino a $ 10,01, appena sotto il minimo del pullback a $ 10,02.
La figura 1 mostra un esempio di questa tattica utilizzata in un grafico di 1 minuto.
Se breve, lo stop loss viene spostato verso il basso una volta che si è verificato un pullback e il prezzo sta calando nuovamente . Lo stop loss viene spostato appena sopra l'altalena del pullback.
05 Metodo di stop loss finale basato su indicatori
Gli indicatori possono essere utilizzati per creare uno stop loss finale e alcuni indicatori sono effettivamente progettati per questa funzione. Se si utilizza uno stop loss finale basato su indicatori, spostare manualmente lo stop loss per riflettere le informazioni mostrate sull'indicatore.
Molti indicatori di stop loss finali sono basati su Average True Range (ATR), che misurano quanto un asset si muove in genere in un determinato intervallo di tempo. Se una coppia di valute di solito sposta sette pips ogni 10 minuti (l'ATR mostrerebbe questa lettura sul grafico, se si usano le barre dei prezzi di 10 minuti), lo stop loss potrebbe essere seguito da un multiplo di ATR.
Ad esempio, si supponga di acquistare questa coppia di forex a 1,1520 e di collocare uno stop loss iniziale a 1,1506. Questo è un rischio di 14 pips o 2 x ATR. Se il prezzo si sposta a tuo favore, continua a seguire lo stop loss di 14 pips dietro il prezzo più alto visto dall'entrata. Se il prezzo sale a 1,1530, lo stop loss viene spostato a 1,1516 (che è 1,1530 - 0,0014). Continua a farlo fino a quando il prezzo non raggiunge lo stop loss e chiude il trade.
Ci sono diversi indicatori che tracciano una perdita di stop finale sul grafico. ATRTrailingStop è uno di questi indicatori. La Figura 2 mostra l'indicatore applicato a un grafico EURUSD a 1 minuto. Se si avvia uno scambio breve, rimanere nel commercio fino a quando le barre dei prezzi sono sotto i punti. Se in una lunga operazione, rimani nel trade mentre le barre dei prezzi sono sopra i punti.
L'indicatore ATRTrailingStop, o altri indicatori simili, non dovrebbero essere necessariamente utilizzati per i segnali di ingresso commerciale. L'indicatore fa un buon lavoro nel mantenere un trader nel commercio di trend una volta che inizia una tendenza, ma usarlo per entrare nel commercio può portare a un numero considerevole di whipsaws (andando lungo e poi breve ancora e ancora, perdendo ogni volta, quando il prezzo non è 't trend).
Le impostazioni possono essere modificate sull'indicatore in base alle proprie preferenze. L'esempio di figura 2 utilizza un ATR a 5 periodi con un moltiplicatore di 3,5x su ATR.
Le uscite dei lampadari sono un altro indicatore di stop loss di fondo ATR comune che può essere applicato ai grafici dei prezzi. Il Parabolic SAR è un altro indicatore di stop loss finale popolare, sebbene non sia basato su ATR. Una media mobile può anche funzionare come una perdita di arresto finale.
Gli indicatori possono essere efficaci nell'indicare dove posizionare uno stop loss, ma nessun metodo è perfetto. L'indicatore potrebbe farti uscire dalle compravendite troppo presto o troppo tardi in alcune occasioni. Prova qualsiasi indicatore che usi e sii consapevole dei suoi pro e contro prima di tentare di usarlo con capitale reale.
06 Pro e contro degli ordini di stop loss finali.
I lati positivi di un trailing stop loss sono che se si sviluppa una grande tendenza, gran parte di quella tendenza sarà catturata per profitto. Supponendo che il trailing stop loss non venga colpito durante questa tendenza. In altre parole, consentire agli scambi di funzionare fino a quando non raggiungono lo stop loss finale può portare a grandi guadagni.
Un trailing stop loss è anche utile se il prezzo inizialmente si muove favorevolmente, ma poi si inverte. Il trailing stop loss aiuta a evitare che un trade vincente si trasformi in perdente, o almeno riduca l'ammontare della perdita se uno scambio non funziona.
Lo svantaggio di utilizzare uno stop loss finale è che i mercati non si muovono sempre in un flusso perfetto. A volte il prezzo farà una breve mossa brusca, che colpisce il tuo stop loss finale, ma poi continua nella direzione desiderata senza di te. Se non avessi modificato lo stop loss originale, potresti ancora essere nel trade e beneficiare di movimenti di prezzo favorevoli.
Durante periodi di tempo in cui il prezzo non è in trend, il trailing stop loss può comportare numerosi trade perdenti, perché il prezzo è costantemente in contrazione e colpisce il trailing stop loss. Se ciò si verifica, non scambiare o utilizzare l'approccio set-and-forget. L'approccio set-and-forget è quando posizioni uno stop e un target - in base alle condizioni attuali - e poi lascia che il prezzo colpisca un ordine o l'altro (nessuna regolazione).
07 Parola finale sull'uso degli ordini di stop loss finali
Il trading non è facile . Non esiste una soluzione perfetta ai problemi menzionati sopra. A volte uno stop loss finale funziona alla grande nel catturare mosse grandi ... quando si verificano queste mosse. Se il mercato non sta facendo grandi mosse, allora un trailing stop loss può ostacolare in modo significativo le prestazioni, dal momento che le piccole perdite svaniscono il capitale.
Esistono diversi modi per utilizzare uno stop loss finale, incluso il trailing stop loss basato su un importo fisso in dollari. Fallo automaticamente impostando il tipo di ordine di stop loss su "trailing". Altre tattiche di stop loss finali richiedono la regolazione manuale dell'ordine di stop loss. Queste tattiche includono la regolazione dello stop loss in base all'analisi del grafico o in base a un indicatore.
Non importa quale approccio di stop loss finale usi, provalo in un account demo prima di utilizzare il capitale reale. Dedica diversi mesi alla pratica e assicurati che la tua strategia di stop loss finale sia efficace.
Gli stop loss finali sono uno strumento che puoi scegliere di utilizzare, ma non è necessario. Altre tecniche di uscita includono l'approccio "set-and-forget" (che fissa uno stop loss e un obiettivo all'inizio della transazione e non modifica gli ordini) o operazioni di chiusura manuale (non lasciando che il prezzo colpisca uno stop loss o un obiettivo, ma piuttosto operazioni di chiusura basato sull'analisi dei prezzi in tempo reale). Gli operatori commerciali possono anche utilizzare una combinazione di tutte queste tecniche.