Crescita vs valore: conoscere la differenza e investire meglio
In parole diverse, gli investitori di successo comprendono cosa stanno investendo e perché lo stanno facendo. Ecco cosa sapere quando si tratta di fondi di crescita vs fondi di valore.
Quali sono i fondi comuni di crescita e come investono?
I fondi azionari di crescita sono fondi che detengono titoli di crescita, ovvero azioni di società che si prevede crescano più velocemente rispetto al mercato azionario generale.
Le azioni di crescita tendono a dare i risultati migliori quando l'economia si trova nella fase intermedia del ciclo economico, quando i profitti aziendali sono salutari. I titoli tecnologici , come Apple ( AAPL ) e Facebook ( FB ) e le azioni cicliche dei consumatori , come Disney ( DIS ) e Home Depot ( HD ) , sono buoni esempi di ciò che i gestori di fondi comuni di investimento di crescita acquistano per i loro portafogli. Ma i fondi azionari di crescita non comprano tutti i titoli di grande capitalizzazione come questi. Comprano inoltre titoli di crescita a piccola e media capitalizzazione di società di cui non si è a conoscenza, ma che potrebbero essere la prossima grande società in crescita.
I fondi per la crescita pagano poco o nessun dividendo quindi il rendimento per l'investitore è realizzato attraverso la rivalutazione del prezzo dell'investimento sottostante; mentre il rendimento dell'investitore per i fondi valore / reddito può essere una combinazione di apprezzamento del prezzo e rendimento (dividendi).
I fondi di crescita spesso (ma non sempre) hanno la parola "crescita" nel loro nome. Gli esempi includono Vanguard Growth Index (VIGRX ) e Fidelity Growth Company (FDGRX) .
Quali sono i fondi comuni di investimento e come investono?
I fondi comuni di investimento azionario di valore investono principalmente in azioni value , che sono azioni che un investitore ritiene vendano a un prezzo basso in rapporto agli utili o ad altre misure di valore fondamentale.
In termini semplici, il valore investitore o gestore del fondo sta cercando azioni che vendono a "sconto"; vogliono trovare un affare. Questi investitori o manager utilizzano spesso l'approccio di analisi fondamentale per la ricerca e l'analisi delle società per determinare se il / i titolo / i devono / devono essere acquistati / e - per vedere se si tratta di un "buon valore".
Ma invece di fare tutte le ricerche e le analisi, un mezzo efficace per ottenere un'esposizione agli stock value è semplicemente comprare un fondo comune con un obiettivo di valore. La maggior parte dei fondi azionari di valore hanno la parola "valore" nel loro nome. Gli esempi includono Vanguard Value Index ( VIVAX ) e Fidelity Value ( FDVLX ) .
Le azioni e i fondi azionari che pagano dividendi sono spesso considerati fondi di valore e quelli che pagano dividendi minimi o nulli sono considerati fondi di crescita. Pertanto, lo scopo più comune per l'utilizzo di fondi value è per reddito o rendimento. In altre parole, l'investitore vuole o ha bisogno di pagamenti di dividendi come fonte di reddito. Questo è il motivo per cui i fondi di valore sono spesso indicati come "fondi di reddito". I pensionati sono gli investitori più comuni in fondi di valore per la funzione reddito.
Gli investitori in fondi value possono anche scegliere di reinvestire i dividendi per acquistare più azioni del fondo. Questa strategia è comune per le persone che amano investire nel valore ma non hanno bisogno di reddito corrente (vogliono far crescere il loro portafoglio di investimenti).
Pertanto i fondi azionari value possono essere acquistati allo scopo di una crescita a lungo termine, sebbene il nome o l'obiettivo non sia letteralmente "crescita".
Dichiarazione di non responsabilità: le informazioni contenute in questo sito sono fornite a solo scopo di discussione e non devono essere interpretate erroneamente come consiglio di investimento. In nessun caso queste informazioni rappresentano una raccomandazione all'acquisto o alla vendita di titoli.