Scopri come una designazione UAD può identificare correttamente un trust

Cosa significa UAD in un trust?

Il termine "UAD" è tipicamente usato in connessione con un trust vivente . È sinonimo di "sotto accordo datato" e appare nella maggior parte degli strumenti di fiducia - i loro documenti di formazione - per stabilire il tipo di fiducia vivente che è stata costituita. Le istituzioni finanziarie e di altro tipo si basano su designazioni UAD per scopi fiscali e altri quando hanno a che fare con un'entità fidata.

Revocable vs. Trust viventi irrevocabili

In primo luogo, aiuta a capire le differenze significative tra i due tipi di trust viventi.

Un trust revocabile è uno che può essere modificato in qualsiasi momento dal concedente , l'individuo che lo ha formato. Molto spesso, il concedente funge da fiduciario della sua fiducia revocabile. Conserva il controllo dei beni che ha finanziato o inserito nella fiducia e si riserva il diritto di modificare i termini della fiducia in qualsiasi momento, purché sia ​​mentalmente sano e ancora in vita. Può revocare o sciogliere la fiducia e riprendersi le sue proprietà se decide che non è più adatto ai suoi scopi.

Confrontalo con una fiducia irrevocabile che richiede che il concedente si faccia da parte dopo che l'ha formato e finanziato. Qualcun altro, un individuo o un istituto finanziario, funge da fiduciario. Il concedente non può riprendersi la proprietà, la cede per sempre quando la trasferisce nella proprietà del trust. Non può revocare la fiducia o modificare nessuno dei suoi termini dopo averlo formato. Perché qualcuno dovrebbe scegliere una tale fiducia? I trust irrevocabili offrono molti vantaggi fiscali e di protezione patrimoniale che i trust revocabili non condividono, sebbene entrambi evitino l'omologazione.

"UAD" identifica un trust irrevocabile

Quando il termine "UAD" o talvolta "U / A" appare in uno strumento di fiducia, questo designa che il trust è un trust irrevocabile . Si traduce in "trust under agreement dated" o "trust under agreement". Indica che il concedente e il trustee sono due individui separati e che il trustee controlla le risorse che sono state inserite nel trust.

Lo strumento di fiducia potrebbe leggere, "John Doe, amministratore fiduciario del Jane Doe Living Trust UAD 17/02/2017." Questo dice a un istituto finanziario o ad un'altra entità quattro cose:

• John è il fiduciario .
• Jane è la concedente.
• Jane non controlla la fiducia.
• La fiducia è stata costituita da uno strumento datato 17 febbraio 2017

UAD vs. Designazioni UDT

Quando il termine "U / D / T" o "UDT" appare in uno strumento, significa esattamente l'opposto. Rappresenta "sotto dichiarazione di fiducia" e ciò indica che il concedente e il fiduciario sono la stessa persona Il concedente mantiene il controllo sui beni che ha inserito nel trust e può farlo solo se il trust è revocabile .

Una parola sui trust testamentari

Una fiducia testamentaria è qualcosa di completamente diverso. Questi trust sono creati dopo che il concedente è morto, non durante la sua vita come è una fiducia vivente. I termini e i beneficiari sono basati sulle istruzioni contenute nella volontà del deceduto. Per definizione, un trust testamentario porta sempre una designazione UAD. Il concedente e il fiduciario devono essere due individui distinti perché il concedente è deceduto dal momento in cui si forma il trust.

NOTA: le informazioni contenute in questo articolo non sono intese come consulenza legale e non sono un sostituto per la consulenza legale.

Se stai considerando di creare un trust, ti preghiamo di consultare un avvocato che si occupa di pianificazione patrimoniale che può consigliarti in merito ai pro e ai contro di diversi tipi di trust e in che modo potrebbero soddisfare le tue esigenze.

Ortografie alternative: UAD, U / A / D, uad, u / a / d