Una guida per investire a Singapore

I modi più semplici per investire a Singapore

Singapore è ben nota nella comunità degli investitori per i suoi settori commerciali e finanziari. Entro il 2025, la CLSA prevede che il paese supererà la Svizzera e gestirà quasi un terzo del commercio agro-alimentare mondiale. I robusti mercati finanziari del paese sono anche diventati una fonte chiave di finanziamento per un mercato totale di 4 miliardi di persone entro un raggio di volo di sette ore.

Il successo del paese nel commercio globale è in gran parte dovuto alla sua posizione e al fatto che ha pochissima corruzione, una forza lavoro qualificata, basse aliquote fiscali e infrastrutture avanzate.

Questi attributi hanno attratto circa 7.000 società multinazionali dagli Stati Uniti, dall'UE e dal Giappone , nonché altre 3.000 aziende dall'India e dalla Cina.

Investire a Singapore con ETF

Il modo più semplice per investire a Singapore è con i fondi negoziati in borsa (ETF), che offrono un'esposizione diversificata al paese in un unico titolo negoziato negli Stati Uniti. L'ETF più popolare da investire a Singapore è l'iShares MSCI Singapore Index Fund (EWS), che ha un valore patrimoniale netto di oltre $ 500 milioni e detiene circa 30 titoli diversi, a partire da aprile 2016.

Poiché Singapore è principalmente una destinazione commerciale, l'ETF è fortemente ponderata nei confronti delle società finanziarie (55,43%) e industriali (17,55%). Gli investitori devono essere consapevoli che questa posizione sovrappesata potrebbe comportare un rischio aggiuntivo se, ad esempio, il sistema finanziario fosse teso.

Le tre maggiori partecipazioni includono:

• Singapore Telecom Ltd. (13,56%)

• Overseas-Chinese Banking Ltd. (12,16%)
• DBS Group Holdings Ltd. (11,99%)

Gli investitori possono anche acquistare il Singapore Fund Inc. (SGF), che è un fondo comune di tipo chiuso con una capitalizzazione di mercato di quasi $ 70 milioni, a partire da aprile 2016. A differenza degli ETF, i fondi chiusi possono scambiare a premio o sconto per il loro valore patrimoniale netto, mentre questo fondo investe anche in altri paesi del gruppo ASEAN, come Cambogia, Indonesia e Malesia .

Infine, gli investitori possono acquistare American Depositary Receipts (ADR) , che sono panieri scambiati negli Stati Uniti di titoli esteri. Questi tendono ad essere un po 'più rischiosi rispetto agli ETF e ai fondi comuni, poiché hanno meno liquidità e diversificazione.

Vantaggi e rischi dell'investimento a Singapore

Singapore ha una delle popolazioni più ricche del mondo, una demografia molto favorevole e un'economia in crescita, ma gli investitori dovrebbero essere consapevoli che concentrarsi sul commercio porta ad un certo livello di dipendenza economica dal commercio estero globale.

I vantaggi di investire a Singapore includono:

• Demografia favorevole . Singapore ha il terzo più alto reddito pro capite al mondo, la più grande concentrazione di milionari e uno dei più bassi tassi di disoccupazione tra i paesi sviluppati.
• Economia libera e aperta . Singapore è considerata uno dei paesi più facili al mondo in cui condurre affari, con aliquote fiscali molto favorevoli, bassa corruzione, forza lavoro qualificata e infrastrutture avanzate.

I rischi di investire a Singapore includono:

• Affidamento al commercio estero . L'economia di Singapore è fortemente dipendente dal commercio estero, che ha portato a una contrazione durante la bolla del 2001 e la crisi finanziaria del 2008 , ma il paese è stato rapido a rimbalzare, con un aumento del 14,5% entro il 2010.

• Connessione con la Cina. L'economia di Singapore è altamente interconnessa con l'economia cinese data la sua significativa capitalizzazione. Dal 2015 questa connessione si è rivelata svantaggiosa in quanto l'economia cinese ha subito un rallentamento significativo.

Gli investitori dovrebbero valutare attentamente questi benefici e rischi prima di prendere una decisione di investimento. Naturalmente, Singapore dovrebbe anche essere solo una parte di un portafoglio altrimenti diversificato al fine di garantire rendimenti corretti per il rischio ottimali. Molte difficoltà economiche sono difficili da prevedere, specialmente nei mercati emergenti , che tendono ad essere un po 'più volatili rispetto ai mercati sviluppati.

Punti chiave da ricordare

• Singapore è meglio conosciuta nella comunità degli investitori per la sua partecipazione al commercio globale come uno dei maggiori centri commerciali asiatici.
• Il modo più semplice per investire a Singapore è tramite ETF o fondi comuni di investimento di tipo chiuso, tra cui l'iShares MSCI Singapore Capped Index Fund (EWS).

• Singapore ha un'economia robusta e di successo guidata da fondamentali solidi, ma è suscettibile di rallentamenti nel commercio globale.