Quattro motivi per acquistare titoli e fondi a media capitalizzazione
Dovresti comprare titoli a media capitalizzazione o fondi comuni di investimento?
Se acquisti singoli titoli, devi ricercare ciascuna impresa per decidere quali sono le scelte migliori. Richiede tempo e competenza. Il compromesso è che potresti trovare qualcosa che gli analisti di borsa hanno trascurato.
È molto più facile selezionare fondi comuni a metà capitalizzazione . Questi fondi sono guidati da manager che conoscono il business mid-cap dentro e fuori. Devi ancora ricercarli, ma questo riduce il tuo rischio. Questo perché i fondi offrono diversificazione . Ti danno il miglior ritorno per il minimo rischio nel tempo.
Potresti anche decidere di utilizzare i fondi negoziati in borsa che si concentrano su titoli a media capitalizzazione. Hanno commissioni inferiori rispetto ai fondi comuni di investimento. Al ribasso, non supererete mai il mercato con un ETF. Questo perché il loro obiettivo è tracciare il mercato.
Quattro motivi per acquistare
Ogni portafoglio ben diversificato dovrebbe avere una certa percentuale di titoli mid-cap o fondi comuni di investimento. L'importo dipende dagli obiettivi di investimento specifici e dall'asset allocation.
Dipende anche dalla fase attuale del ciclo economico . Ecco quattro ragioni per acquistare titoli a media capitalizzazione.
1. Espansione del ciclo economico. Le società a media capitalizzazione fanno bene nella fase di espansione del ciclo economico . La crescita è stabile, mentre i tassi di interesse sono ancora bassi e il capitale è a buon mercato. Di conseguenza, i manager mid-cap possono ottenere i prestiti a basso costo di cui hanno bisogno per soddisfare la crescente domanda.
Crescono sia attraverso investimenti in beni strumentali, fusioni o acquisizioni.
2. Mid Cap Versus Small Cap . Le società a media capitalizzazione non sono rischiose quanto le società a piccola capitalizzazione . In una recessione economica, sarà meno probabile che falliscano come società a bassa capitalizzazione.
Le mid cap sono state di solito più lunghe, quindi puoi ottenere maggiori informazioni su di loro attraverso la ricerca. Hanno più di un track record e sono un po 'più stabili.
In effetti, è necessario effettuare una ricerca prima di acquistare titoli a media capitalizzazione. Queste aziende hanno diversi guadagni e potenziale di crescita.
Ad esempio, alcuni potrebbero rimanere a stock mid-cap a tempo indeterminato. Il loro modello di business potrebbe non consentire loro di ingrandirsi. Potrebbero soddisfare tutte le richieste per il loro prodotto che esiste. In un altro caso, la loro gestione potrebbe non voler diventare una società a grande capitalizzazione. Possono divertirsi con un'azienda di medie dimensioni.
Ce ne sono alcuni con guadagni solidi ma si trovano in un segmento poco attraente del mercato azionario. Di conseguenza, hanno un basso rapporto prezzo / utili. Anche se le loro vendite sono forti, agli investitori non piace la loro industria. Senza questa penalità, queste mid-caps potrebbero altrimenti diventare grandi cap.
Altre società a media capitalizzazione potrebbero essere il prossimo grande breakout.
Possono essere sul punto di annunciare un nuovo prodotto o acquisire un concorrente. In questi casi, un mid-cap può fornire lo stesso potenziale di crescita di un'impresa più piccola con meno rischi.
Un altro modo in cui una mid cap potrebbe ripagare è se una società a grande capitalizzazione decide di acquistarla. In tal caso, le tue azioni potrebbero essere convertite in titoli a grande capitalizzazione. Se l'interruttore è generoso, potresti guadagnare molto.
3. Mid Cap Versus Large Cap. Una società a media capitalizzazione non sarà stabile come una società a grande capitalizzazione . In primo luogo, non hanno tanto capitale per durare una crisi. Pertanto, saranno più rischiosi nella fase di contrazione del ciclo economico. In secondo luogo, di solito sono focalizzati su un tipo di attività o mercato. Se quel mercato sparisce, lo faranno anche loro.
4. I Mid Caps superano sia il Large che il Small Cap. John Roth, il gestore di portafoglio di Fidelity Mid-Cap Stock Fund, ha rilevato che le mid cap hanno sovraperformato le small e large cap negli ultimi 20 anni.
Ha confrontato i rendimenti dell'indice Russell MidCap® Index con sia il Russell 2000® Index (small cap) che il Russell Top 200® Index (il 200 più grande). Le mid-caps hanno sovraperformato costantemente. Hanno il rischio più basso rispetto alle small cap, ma un rendimento più elevato rispetto ai large cap.
Esempi
Molte società di mid-cap sono ben note. Sono stati in giro abbastanza a lungo per garantire la loro nicchia di mercato. Molte società a media capitalizzazione operano nel settore finanziario, immobiliare o dei trasporti. Ecco una lista di alcune famose società a media capitalizzazione:
- 3D Systems Corp
- Dollar Tree Inc.
- Nu Skin Enterprises
- Pitney Bowes
Questo elenco non indica in alcun modo che si tratti di investimenti sicuri. Questo è il ruolo di un buon pianificatore finanziario. Le azioni a media capitalizzazione potrebbero non essere nemmeno adatte ai tuoi obiettivi di investimento personali. Consultare un pianificatore finanziario per determinare come inserire le mid cap nella propria asset allocation .