Come sovraperformare il mercato senza correre troppi rischi
Cinque modi per sovraperformare il mercato
1. I fondi comuni gestiti in modo attivo giustificano le loro commissioni sostenendo di sovraperformare il mercato. I gestori di fondi utilizzano strategie che rendono superiore il loro ritorno sull'investimento. Hanno anche un team di analisti, ricercatori e crunchers di dati per aiutarli.
2. Gli addetti alle scorte sostengono di poter battere il mercato selezionando solo titoli che superano le prestazioni. Warren Buffett usa questa strategia con successo. Compra quote di controllo di società con alti margini di profitto , un chiaro vantaggio competitivo e leader che rispetta. Buffett è favorevole agli stock che la maggior parte degli investitori ignorano. Per questo motivo, cerca nelle industrie noiose come l'assicurazione. La sua strategia di selezione dei titoli si chiama investimento di valore.
3. Gli hedge fund dichiarano di ottenere rendimenti superiori alla media utilizzando derivati . Gli hedge fund sono società di proprietà privata che raggruppano i soldi dei loro investitori. Un derivato è un investimento che basa il suo valore su un'attività sottostante, come una azione o un titolo.
Usa la leva per sovraperformare il mercato.
Ad esempio, con un'opzione stock, il trader non deve mettere giù il 100 percento del valore del titolo per comprarlo. Invece, il trader può ottenere un'opzione per acquistarlo ad un prezzo concordato entro una certa data. Spesso, deve solo pagare il 2-10 percento del contratto in un conto a margine.
Se il valore dell'attività sottostante aumenta, egli aspetta solo fino alla scadenza del contratto. Compra il titolo al prezzo basso, lo vende immediatamente per il prezzo più alto e incassa il resto. La leva funziona anche dall'altra parte. Se il prezzo del bene cala, deve aggiungere fondi per mantenere aperta la sua opzione. Se il prezzo non aumenta al momento della scadenza del contratto, ha perso l'intera commissione.
Gli hedge fund sovraperformano il mercato? Alcuni lo fanno, ma molti non lo fanno. Tra il 2003 e il 2013, gli hedge fund hanno guadagnato il 17 per cento (al netto delle commissioni) mentre un fondo azionario azionario ha riportato più del 90 per cento.
4. I commercianti di giorno sperano anche di sovraperformare il mercato usando i loro soldi. Usano una formula per comprare e vendere un titolo, un indice o un derivato durante il giorno. Studiano gli eventi di notizie e le tendenze dei prezzi per aiutarli a comprare bassi e vendere molto prima del crepuscolo. Ma gli studi mostrano che la maggior parte dei commercianti di giorno non fanno bene. Quattro nostri trader di cinque giorni perdono denaro. Solo un guadagno su 100 su base regolare.
Il modo migliore per superare in sicurezza il mercato
5. Il modo migliore per un investitore individuale di sovraperformare il mercato nel tempo è con un portafoglio diversificato . Acquista otto diversi asset che reagiscono in modo diverso alle fasi del ciclo economico . Ad esempio, quando l'economia va in recessione, alcune delle tue partecipazioni aumenteranno di valore (obbligazioni, oro).
Essi compenseranno quelli che cadono, come le scorte e il petrolio.
Non sarebbe meglio mettere tutti i tuoi soldi in obbligazioni e oro in un mercato ribassista e passare a scorte e petrolio quando inizia un mercato toro ? Sì, se tu sapessi per certo che stava succedendo. Si chiama timing del mercato. È praticamente impossibile farlo anche per gli operatori professionali.
Come fai a sapere quando è iniziato un mercato degli orsi? Inizia con una correzione del mercato di un declino del 10 percento. In un crollo del mercato , questo può accadere in un giorno. Se ti manca, allora cosa fai? Vendi tutti i tuoi titoli, nella paura che la correzione si trasformi in un mercato orso? Quindi puoi essere sicuro che il mercato andrà ancora più in alto il giorno dopo, e hai perso tutti i tuoi guadagni per l'anno. Sebbene tutti i mercati ribassisti inizino con una correzione, non tutte le correzioni si trasformano in mercati ribassisti.
Puoi vederlo da solo rivedendo i 10 boom e busti dal 1980 .
Con la diversificazione, puoi gradualmente spostare le classi di attivi nel tempo. Non hai così tanto a rischio se sbagli. Questo è il modo migliore per sovraperformare il mercato.