Impara le nozioni di base prima di acquistare
Scelta dei migliori fondi obbligazionari a scopo di lucro
Le obbligazioni sono classificate come titoli a reddito fisso; pertanto il reddito è uno scopo comune per l'acquisto di fondi comuni di investimento. Il reddito è un altro termine per i pagamenti di interessi. Ad esempio, un'obbligazione individuale pagherà gli interessi, denominati cedola , all'obbligazionista (investitore) ad un tasso stabilito per un determinato periodo di tempo (termine). Se detenuti fino alla scadenza, e l'emittente di obbligazioni non è insolvente, l'obbligazionista riceverà tutti i pagamenti degli interessi e il 100% del capitale restituito entro la fine del mandato.
Ma nel caso dei fondi comuni di investimento obbligazionario, il fondo comune deterrà dozzine o centinaia di obbligazioni e passerà i pagamenti degli interessi, meno le spese del fondo, agli investitori dei fondi comuni. Quando cerchi i migliori fondi obbligazionari per reddito, ti consigliamo di guardare il rendimento di 30 giorni SEC , che si riferisce a un calcolo del rendimento basato sul periodo di 30 giorni che termina l'ultimo giorno del mese precedente.
Il dato di rendimento riflette i dividendi e gli interessi maturati durante il periodo, dopo la detrazione delle spese del fondo.
Il rendimento SEC è un rendimento approssimativo che un investitore riceverà in un anno ipotizzando che ciascuna obbligazione presente nel portafoglio sia detenuta fino alla scadenza. Ma tieni presente che le disponibilità di fondi obbligazionari (i titoli obbligazionari sottostanti) non sono detenute fino a scadenza e che i fondi obbligazionari non sono "maturi". Tuttavia, il rendimento di 30 giorni SEC fornisce informazioni utili agli investitori perché aiuta a stimare il reddito, espresso in percentuale, necessario ai fini della pianificazione.
I fondi obbligazionari riportano anche il rendimento dei titoli a dodici mesi (TTM) finale, ma questo rendimento riflette il passato e potrebbe non essere lo stesso nel prossimo anno. Nell'ultimo decennio, i rendimenti dei fondi obbligazionari sono stati storicamente bassi, il che ha portato a un maggiore interesse nei fondi obbligazionari ad alto rendimento. Conosciuto anche come fondi obbligazionari spazzatura, i fondi obbligazionari ad alto rendimento comportano maggiori rischi di mercato e gli investitori dovrebbero fare attenzione quando investono in questi titoli.
Investire in fondi obbligazionari per la diversificazione
Un altro obiettivo comune dell'investimento in fondi obbligazionari è la diversificazione . I prezzi delle obbligazioni si muovono nella direzione opposta come i tassi di interesse. Quindi, quando il Consiglio della Federal Reserve segnala che abbasserà il tasso di interesse addebitato alle banche, i prezzi delle obbligazioni di solito aumentano. E la Fed di solito abbassa i tassi quando l'economia è debole.
Pertanto i fondi comuni di investimento obbligazionario possono avere buoni risultati quando l'economia e il mercato azionario non lo sono. Per questo motivo, molti investitori preferiscono includere i fondi obbligazionari nei loro portafogli per fornire maggiore equilibrio e stabilità quando i loro fondi comuni di investimento azionario possono ridursi di prezzo.
I migliori fondi obbligazionari per la diversificazione sono i fondi complessivi del mercato obbligazionario, come l'indice Vanguard Total Bond Market (VBMFX), che cerca di replicare i rendimenti dell'indice Barclay's US Bond , un ampio indice obbligazionario che copre la maggior parte delle obbligazioni negoziate statunitensi e alcune obbligazioni estere scambiato negli Stati Uniti
La maggior parte degli investitori che cercano la diversificazione non cerca fondi obbligazionari con i rendimenti più elevati; cercheranno invece fondi come VBMFX che coprono tutti i tipi di obbligazioni a basso costo o almeno fondi con coefficienti di spesa inferiori alla media .
Scegliere il giusto Conto di investimento per i fondi obbligazionari
Poiché i fondi comuni di investimento obbligazionario sono titoli a reddito, dovrai fare del tuo meglio per limitare le imposte su tali entrate. Ad esempio, se si dispone dell'opzione, è generalmente meglio tenere i fondi obbligazionari in un conto con privilegi fiscali come un conto pensionistico individuale (IRA) o un 401 (k). Gli interessi attivi e le plusvalenze non sono tassati mentre si detengono i fondi in questi conti. Invece, la tassa è "differita" fino a quando non si effettuano prelievi. Pertanto, i fondi obbligazionari beneficeranno maggiormente degli interessi di capitalizzazione e quindi cresceranno più rapidamente, in un conto differito dalle imposte.
Se desideri o devi tenere i fondi obbligazionari in un conto di intermediazione tassabile, puoi prendere in considerazione l'idea di investire in fondi obbligazionari municipali . Sebbene i rendimenti per i fondi obbligazionari municipali siano solitamente inferiori a quelli dei fondi obbligazionari tassabili, l'interesse delle obbligazioni municipali è esente da imposte al livello di imposta sul reddito federale. E se le obbligazioni comunali provengono dallo stato in cui si vive, l'imposta sul reddito, se applicabile, può essere gratuita anche a livello statale. Puoi cercare fondi obbligazionari municipali che comprano solo obbligazioni municipali nel tuo stato. Ad esempio, se vivi a New York, potresti cercare i fondi obbligazionari municipali di New York come il Fondo Vanguard New York Tax-Exempt (VNYTX).
Abbina i tuoi fondi obbligazionari al tuo obiettivo d'investimento
Abbiamo già coperto gli investimenti in fondi obbligazionari per reddito e investendo in fondi obbligazionari per la diversificazione. Ma devi anche essere sicuro che il tuo obiettivo di investimento, in particolare il tuo orizzonte temporale, corrisponda al miglior tipo di fondo obbligazionario.
Ad esempio, se stai cercando il miglior fondo obbligazionario che può guadagnare interessi superiori a un CD o un conto di risparmio presso una banca, e c'è la possibilità che tu debba ritirare alcuni o tutti i tuoi soldi entro uno o due anni, un fondo obbligazionario a breve termine o fondo obbligazionario ultra-breve termine potrebbe essere una scelta intelligente.
Se il periodo di detenzione è superiore a tre anni, è possibile investire in quasi tutti i tipi di fondi obbligazionari che soddisfano gli altri obiettivi, come reddito o diversificazione.
Quando abbini i fondi obbligazionari al tuo obiettivo di investimento, ricorda che i fondi obbligazionari possono diminuire di valore. In alcuni casi, potrebbe essere saggio non utilizzare affatto i fondi obbligazionari. Ad esempio, se pensi di dover prelevare denaro in meno di un anno, i fondi obbligazionari (o eventuali fondi comuni di investimento) non sono una scelta saggia.