Il modo semplice per investire in paesi stranieri
In questo articolo, daremo un'occhiata al motivo per cui i cosiddetti ETF nazionali sono una grande opzione per la diversificazione internazionale e alcune considerazioni importanti per gli investitori.
Investimenti semplificati
Gli investimenti internazionali sono stati uno sforzo complicato in passato, con conti di intermediazione estera e diritto tributario internazionale. A partire dagli anni 2000, molti investitori hanno utilizzato gli American Depository Receipts ("ADR") o gli ETF internazionali per ottenere visibilità sui mercati internazionali senza dover acquistare titoli esteri soggetti a normative straniere.
Le ricevute di deposito americane sono un ottimo modo per acquistare azioni in una singola società straniera senza dover acquistare azioni estere direttamente , ma tendono ad avere liquidità relativamente bassa rispetto ad altri titoli statunitensi e mantenere un portafoglio può essere difficile e dispendioso in termini di tempo. Gli investitori che cercano un'esposizione verso un determinato paese potrebbero invece preferire considerare i cosiddetti ETF nazionali.
ETF nazionali 101
Gli ETF nazionali forniscono esposizione a un paese straniero specifico, come la Cina o la Germania . Tenendo un paniere di azioni estere rappresentative dell'economia di quel paese, questi ETF offrono agli investitori statunitensi un modo semplice per ottenere esposizione al paese con l'acquisto di titoli esteri. Gli ETF nazionali, almeno per i paesi popolari, tendono ad essere altamente liquidi, il che riduce i rischi di liquidità per gli investitori.
Alcuni esempi di ETF nazionali includono:
- MSCI Canada Index Fund (EWC)
- MSCI Germany Index Fund (EWG)
- MSCI Malaysia Index Fund (EWM)
iShares, il più grande emittente di ETF al mondo, ha oltre 50 diversi ETF nazionali che forniscono esposizione a quasi ogni angolo del mondo. Oltre a iShares, ci sono centinaia di altri emittenti di ETF tra cui molti che forniscono i propri ETF nazionali agli investitori, tra cui Global X, Market Vectors, Barclays, SPDR, Wisdom Tree, Vanguard e altri.
Gli investitori dovrebbero esplorare attentamente le loro opzioni prima di investire in un ETF specifico per paese perché potrebbero esserci diverse opzioni a vari rapporti di spesa o livelli di liquidità. In alcuni casi, potrebbe avere senso investire su un'opzione meno popolare che offre un valore migliore.
ETF dei paesi in ricerca
Gli ETF nazionali offrono un'esposizione facile a paesi specifici in tutto il mondo, ma gli investitori dovrebbero leggere attentamente il prospetto dell'ETF per comprendere appieno i rischi e altre importanti considerazioni. Spesso, questi prospetti possono essere trovati sul sito web dell'emittente o contattando direttamente l'emittente per riceverli via e-mail o posta ordinaria per la revisione prima di acquistare l'ETF.
Le considerazioni più importanti durante la ricerca di questi ETF sono:
- Esposizione settoriale : l'ETF è sovraesposto a un settore specifico? In tal caso, come si collega al resto del tuo portafoglio?
- Esposizione aziendale - L' ETF è sovraesposto ad una singola azienda? In tal caso, dovresti semplicemente acquistare l'ADR al posto dell'ETF?
- Expense Ratio - Quanto costa l'ETF per gestire le attività? Le commissioni sono troppo alte per giustificare i potenziali guadagni?
La risposta a molte di queste domande dipende in gran parte dal portafoglio del singolo investitore. Ad esempio, la sovraesposizione a un settore specifico potrebbe non essere un problema se tale settore è sottorappresentato nel resto del proprio portafoglio. Gli investitori dovrebbero valutare attentamente questi criteri prima di acquistare ETF nazionali al fine di evitare problemi di diversificazione o performance.
Key Takeaway
- Gli investimenti internazionali sono diventati molto più semplici con l'avvento degli ETF nazionali, che forniscono una facile esposizione a un paniere di titoli rappresentativi dell'economia di un paese.
- Gli investitori internazionali dovrebbero considerare attentamente l'esposizione settoriale, l'esposizione delle società e i rapporti di spesa esaminando il prospetto dell'ETF di un Paese prima di impegnare qualsiasi capitale.