Definizione di un Prospetto del Fondo comune e perché è importante per gli investitori
Ad esempio, ecco una breve lista di cose che potresti trovare in un prospetto di fondi comuni:
- Un prospetto di fondi comuni comprende una descrizione della strategia di investimento che la società di gestione di fondi comuni utilizzerà per investire i vostri soldi. Alcuni fondi seguono una strategia di investimento di valore , alcuni vanno a titoli di crescita, mentre altri ancora possono utilizzare strategie rischiose che comportano opzioni su azioni. Al giorno d'oggi, una popolare strategia di fondi comuni si basa sulla riproduzione di un indice come l' S & P 500 .
- Una ripartizione delle spese storiche pagate dagli azionisti dei fondi comuni negli ultimi anni, comprese le commissioni di gestione, le commissioni 12b-1, i carichi di vendita, le commissioni di rimborso su azioni vendute entro un determinato periodo di tempo e altre informazioni pertinenti. Questo può includere minutia come le tariffe applicate dagli agenti di trasferimento per gestire i documenti per conto del fondo.
- Una informativa sul rendimento a lungo termine che confronta la performance del fondo comune con un benchmark come il Dow Jones Industrial Average . Il prospetto dei fondi comuni può spiegare perché un determinato indice di riferimento è il confronto più appropriato.
- I principali rischi che potresti incontrare quando investi nel particolare fondo comune di investimento. Ad esempio, un prospetto di fondi comuni globali o internazionali probabilmente impiegherà tempo a spiegare i rischi valutari, la possibilità che le società applichino restrizioni di capitale, i pericoli della guerra e altre considerazioni meno pertinenti (nella maggior parte dei casi) a un mutuo puramente domestico fondo.
- Indipendentemente dal fatto che il fondo comune utilizzi o meno la leva finanziaria; se il fondo comune presta i propri titoli ad altri, come i venditori allo scoperto, in cambio di reddito.
- I nomi degli amministratori o dei fiduciari che rappresentano gli azionisti dei fondi comuni, inclusa la gamma del loro investimento nel fondo (ad es. $ 10,0001 a $ 50,000 o $ 100,000 +)
- L'ammontare degli amministratori sono pagati per il loro servizio
- Controllo delle persone e dei proprietari principali del fondo, inclusi gli istituti che detengono titoli per conto degli investitori effettivi nei " nomi delle strade "
- Informazioni sui gestori del patrimonio del fondo comune per aiutarti a determinare se pensi di avere le credenziali, l'esperienza e il temperamento per gestire i tuoi soldi
- La gamma di investimenti che le persone prendono la decisione sulla strategia di investimento del fondo (il gestore del portafoglio o i membri del comitato di investimento) hanno nel fondo stesso in modo da poter decidere se sono sufficientemente esposti ai rischi delle proprie decisioni (ad esempio, "John Smith, Chief Investment Officer, ha $ 100,001 a $ 500,000 del proprio denaro investito nel fondo comune ABC e $ 500,001 a $ 1,000,000 del proprio denaro investito nel fondo comune XYZ ".)
- Il tasso di rotazione del portafoglio , che può darti un'idea dell'efficienza fiscale del fondo (periodi di detenzione più lunghi tendono a determinare passività fiscali differite, che può essere una buona cosa in alcune circostanze ).
Come ordinare o trovare una copia di un prospetto di fondi comuni
Le società di fondi comuni sono obbligate per legge a fornirti un prospetto prima di investire. Praticamente tutte le società di fondi ora rendono disponibile il loro prospetto online come download gratuito. Sembra troppo semplicistico, ma puoi cercare "[Nome del fondo qui] prospetto" nel tuo motore di ricerca preferito o trovare il sito ufficiale del fondo comune di investimento e guardarti intorno perché è sicuro che sia elencato da qualche parte nelle vicinanze. La maggior parte dei fondi vuole che tu la legga perché vogliono che tu dia in consegna i tuoi soldi in modo che possano iniziare a guadagnare delle tasse su di esso , assicurandoti di sapere cosa stai ricevendo e che sei contento dell'accordo. Negli ultimi anni, molti dei più grandi broker di azioni online hanno incluso un link al prospetto di fondi comuni sui risultati della ricerca che vengono visualizzati se si cerca il simbolo del ticker sul sito del broker.
Una volta che hai letto alcune decine di prospetti di fondi comuni, dovresti iniziare a riconoscere ciò che è normale e ciò che non lo è. Questo è importante perché, se sei saggio, può aiutarti a costruire un portafoglio migliore per le tue esigenze. Per lo meno, sarete in grado di evitare abomini come gli ETF con leva finanziaria, che non hanno posto nel portafoglio della maggior parte degli investitori .
Per ulteriori informazioni, si consiglia di consultare la Guida per principianti al Investimento di fondi comuni , che fornisce collegamenti a molti altri articoli di investimento di fondi comuni che ho scritto nel corso degli anni.
Il saldo non fornisce servizi di consulenza fiscale, di investimento o finanziari. Le informazioni vengono presentate senza considerare gli obiettivi di investimento, la tolleranza al rischio o le circostanze finanziarie di un investitore specifico e potrebbero non essere adatte a tutti gli investitori. I rendimenti passati non sono indicativi di risultati futuri. Investire comporta il rischio inclusa la possibile perdita del capitale.