Quante ragioni hai bisogno di vendere il tuo fondo comune?
Quindi, perché dovresti vendere il tuo fondo comune?
1. Vendi il tuo fondo comune per raggiungere i tuoi obiettivi
Se sei un investitore di fondi comuni di investimento, puoi acquistare fondi comuni di investimento utilizzando un approccio di asset allocation legato a un obiettivo (ad es. Pensionamento, istruzione per l'istruzione dei bambini). Mentre procedi lungo il percorso verso il tuo obiettivo, sono necessarie modifiche all'asset allocation. Ad esempio, se i tuoi figli si stanno avvicinando all'iscrizione al college, puoi decidere di adattare il tuo portafoglio a un'allocazione più prudente al fine di ridurre il rischio di perdere il denaro che hai stanziato per le tasse universitarie. In questo caso, venderai una parte dei tuoi fondi comuni di investimento azionario e acquisteresti più fondi comuni di investimento a reddito fisso conservativi.
2. Vendi il tuo fondo comune se vedi lo stile deriva
Se hai acquistato un particolare fondo comune di investimento per riempire la porzione di titoli a capitalizzazione domestica del tuo portafoglio e in futuro, scopri che il fondo ha sviluppato un peso considerevole rispetto a un altro stile di investimento, come le azioni nazionali a grande capitalizzazione, allora tu potrebbe voler vendere il tuo fondo comune.
Questo problema di cambiare gli stili di investimento è noto come "deriva dello stile".
La deriva dello stile può essere una questione delicata. Dovresti continuare a cercare e valutare i tuoi fondi comuni di investimento per scoprire questo tipo di deriva, perché potresti involontariamente avere troppa esposizione in un'area del mercato. La deriva dello stile potrebbe lasciarti sovrappeso in una classe di investimento e sottoponderare in un'altra, quindi modificare le caratteristiche di rischio / rendimento del tuo portafoglio.
3. Vendi il tuo fondo comune se il gestore del fondo cambia
Un altro motivo per cui dovresti considerare di vendere il tuo fondo comune è se il gestore del fondo lascia il timone. Molti investitori acquistano un fondo comune a causa del track record di un particolare gestore di fondi. Ad esempio, ricorda Peter Lynch, famoso direttore del Fidelity Magellan Fund fino al 1990? Molti investitori hanno acquistato il Fidelity Magellan Fund a causa dello stile unico di investimento e di successi conseguiti da Peter Lynch, solo per essere deluso da rendimenti poco brillanti (o, almeno, non da rendimenti stellari) dopo il suo pensionamento.
Quando un gestore del fondo si ritira o lascia in altri modi per perseguire altri impegni, e un manager sostitutivo entra nel gruppo, il nuovo manager può avere una filosofia diversa rispetto al manager che ha lasciato di recente. Per questo motivo, il gestore del fondo può rinnovare il portafoglio, creando il fatturato che, al minimo, può portare a distribuzioni di plusvalenze indesiderate . Se il gestore del tuo fondo lascia, considera l'indicazione di una strategia in evoluzione e valuta la possibilità di vendere il tuo fondo comune.
4. Vendi il tuo fondo comune se persiste in modo coerente il suo marchio
Se acquisti un fondo comune a capitalizzazione nazionale, potresti aspettarti che il fondo, nel tempo, sovraperforma il suo indice di riferimento.
In questo caso, ti aspetteresti che un fondo comune di investimento a capitalizzazione capogruppo dovrebbe sovraperformare lo S & P 500 - altrimenti, avresti semplicemente acquistato un fondo dell'indice S & P 500 , giusto? Se il tuo fondo costantemente sottoperforma il suo benchmark, allora considera la possibilità di vendere il tuo fondo comune e di acquistare un altro fondo a gestione attiva , o forse di acquistare il benchmark stesso attraverso un fondo comune di investimento .
Un ultimo consiglio
Se sei un investitore a lungo termine e credi in una strategia di acquisto e mantenimento, è importante ricordare che la tua strategia di acquisto e mantenimento non significa che non dovresti mai vendere il tuo fondo comune di investimento. Resta in contatto con il tuo fondo, sia attraverso la ricerca (al di là di un controllo annuale delle prestazioni) o un professionista finanziario di fiducia. Forse ... solo forse ... troverai i motivi per vendere il tuo fondo comune e sostituirlo con un'alternativa che risponda meglio alle tue esigenze.