Un caso di studio di un investitore di successo nella vita reale
Diversi anni fa ero seduto nell'ufficio di un agente fiduciario locale presso una grande banca nazionale. Stavamo discutendo la psicologia degli investitori e le relazioni con i clienti. Il banchiere con cui stavo conversando parlava dei diversi tipi di persone che aveva incontrato nella sua carriera e mi disse che trovava gli investitori di maggior successo caratterizzati dal suo più ricco cliente, un allevatore di latteria in pensione.
Questo allevatore di latte aveva 80 o 90 anni.
Nel corso della sua vita, aveva utilizzato gli agenti fiduciari presso la banca e preso una parte del flusso di cassa della sua azienda per investire in azioni di società di alta qualità, comprese le azioni di bluechip . Ha poi detenuto queste azioni per decenni, reinvestendo i dividendi e presentandosi alcune volte all'anno per effettuare acquisti aggiuntivi. Circa 30 o 40 anni fa, ha venduto un'attività legata al suo caseificio ed è arrivato con una notevole somma di denaro. Aveva istruzioni specifiche su come voleva che investisse, incluso il fatto che ora desiderava vivere una parte delle entrate passive generate dalle sue azioni e obbligazioni .
"Non importa quello che ho fatto", mi disse il banchiere, "né io né alcuno dei miei predecessori riuscimmo a convincerlo a vendere nessuno dei suoi investimenti per nessuna ragione, non importava se si trattasse di una guerra mondiale, recessione , crollo del mercato azionario, un tasso di inflazione galoppante, o un disastro naturale, il mio cliente sapeva che cosa possedeva, sapeva perché lo possedeva, e il nostro lavoro era semplicemente quello di gestire alcuni dei problemi immobiliari e di eseguire le operazioni ".
Il banchiere ha poi continuato a menzionare che il produttore di latticini deteneva ancora azioni di società come la IBM, che era stata acquistata negli anni '60, alcune delle quali avevano una base di costo di pochi dollari o persino centesimi per azione rettificati per dividere le quote!
Quello che mi piaceva della storia era il fatto che il contadino viveva ancora nella stessa piccola fattoria in cui aveva vissuto per gran parte della sua vita, guidava lo stesso camioncino che amava, e nessuno tranne sua moglie aveva la minima idea che fosse vale decine di milioni di dollari, nemmeno i suoi figli.
Quest'uomo apparentemente amava il processo di investimento e, se ricordo bene, stava pensando di lasciare la maggior parte della sua fortuna in beneficenza.
Cosa possiamo imparare dal nostro milionario Dairy Farmer?
Quali lezioni di investimento possiamo trarre da questo umile, ma investitore di successo?
- Scegli i tuoi investimenti con saggezza . È altrettanto importante evitare un pessimo affare, quanto piuttosto trovare un buon affare.
- Non avere molto fatturato nel tuo portafoglio. Ciò manterrà al minimo le spese per attrito quali commissioni di cambio , spread di market maker , spread obbligazionari e imposte sulle plusvalenze . Possedere buoni affari per il lungo termine; non affittare titoli.
- Pensa in modo indipendente e non seguire la folla . Istruisci abbastanza da sapere quando prendere una decisione che va contro i consiglieri della tua vita in modo da non fare mai nulla con cui non ti senti a tuo agio. Questo può aiutarti ad evitare di acquistare l'hype dell'ultima moda dell'investimento o della bolla speculativa. In definitiva, devi essere responsabile per le tue perdite. Proteggere i tuoi soldi è una tua responsabilità.
- Non preoccuparti di stare al passo con i Jones. Usa invece i tuoi soldi come strumento per offrire conforto, sicurezza e indipendenza finanziaria alla tua famiglia. Evita il debito della carta di credito e altre forme di debito del consumatore, pagando in contanti per gli articoli quando possibile.
Proprio come "mangiare di meno e fare esercizio" è un modo infallibile per perdere peso, il consiglio di investimento del nostro allevatore può sembrare semplice o addirittura banale, ma la verità è quasi sempre lo stesso. Quello che sembra il buon senso è tutt'altro che comune perché molte persone lottano per attuare la saggezza nelle loro scelte quotidiane.