Un atto di fiducia non è usato in ogni stato
La maggior parte di questi documenti verrà generata dal creditore dell'acquirente. Firmando senza leggere, gli acquirenti possono impiegare quasi un'ora per terminare.
Anche se, di tanto in tanto, parteciperò a una chiusura con gli acquirenti che in realtà richiedono tempo per leggere i documenti, e questo è rinfrescante. È perfettamente OK passare il tempo a fare domande su documenti che potrebbero richiedere 30 anni per ripagare.
Cos'è un atto di fiducia?
Se non hai mai letto un atto di fiducia, potresti avere delle domande al riguardo. Dopotutto, è la sicurezza del tuo prestito. È il documento che viene registrato nei registri pubblici. Un atto di fiducia può comprendere molte pagine e non ho mai visto nessun compratore effettivamente letto l'intero documento tranne alcuni avvocati.
Ho scoperto che spesso quando gli avvocati assorbono ogni singola parola, è perché l'avvocato invariabilmente potrebbe scegliere di cambiare un paragrafo o una frase o una parola, e in fondo, ciò non è fatto. Se il mutuatario vuole il prestito da quella particolare banca, il mutuatario accetta di firmare l'atto di fiducia stabilito prima del mutuatario.
Ma posso certamente capire perché un avvocato potrebbe obiettare a certe parti dell'atto della fiducia.
Un atto di fiducia contiene tre parti:
- Il fiduciario, che sei tu, il mutuatario
- Il fiduciario, che è un'entità che detiene il titolo "nudo o legale"
- Il Beneficiario, che è l'entità con i soldi, il creditore
The Deed of Trust è uno strumento che identifica quanto segue:
- Importo del prestito originale
- Descrizione legale della proprietà utilizzata come garanzia per il mutuo
- Le parti dello strumento
- Data di inizio e scadenza del prestito
- Disposizioni del mutuo e requisiti
- Tasse in ritardo
- Procedure legali in caso di inadempienza
- Clausole di accelerazione e di alienazione
- Cavalieri, se del caso, in merito a tali clausole come penali di pagamento anticipato o termini di un mutuo a tasso variabile
Cos'è un trustee?
Poiché i mutui non contengono un fiduciario, molti mutuatari sono confusi tra un mutuo e un atto di fiducia. Gli atti di fiducia contengono un fiduciario, una terza parte indipendente che non rappresenta il mutuatario né il creditore.
- Il trustee è un'entità, generalmente una società per azioni, che detiene la "Potenza di vendita" in caso di inadempienza.
- Il trustee riconquista anche la proprietà una volta che l'atto di fiducia è pagato per intero.
- In caso di inadempienza, il trustee registra un avviso di inadempienza; tuttavia, nella maggior parte dei casi, il trustee sostituirà un altro trustee per gestire la preclusione ai sensi di una sostituzione del trustee.
- Dopo il periodo di 90 giorni nei registri pubblici e un periodo di pubblicazione di 21 giorni in un importante documento di circolazione, il trustee ha quindi il potere di vendere la proprietà sui passaggi del tribunale senza una procedura giudiziaria.
- Durante i tre mesi successivi alla registrazione dell'Avviso di inadempienza, il mutuatario può riscattare la proprietà effettuando i pagamenti arretrati e pagando le commissioni del fiduciario.
- Una volta che il trustee vende la proprietà alla vendita di un fiduciario, è definitiva.
Cos'è una cambiale?
Mentre l'atto di fiducia è la sicurezza del debito, garantito dalla proprietà, la cambiale è assicurata dall'atto di fiducia, che è la prova del debito.
- La cambiale è una promessa di pagamento, firmata dal mutuatario in favore del creditore.
- Contiene i termini del prestito come il tasso di interesse e gli obblighi di pagamento.
- Generalmente la cambiale non viene registrata.
- Quando il prestito viene pagato, la cambiale è contrassegnata con "pagato per intero" e restituita al mutuatario, insieme a un atto di Reconveyance registrato.
- Durante la durata del prestito, il creditore conserva la cambiale. Fino a quando il prestito non viene ripagato, il mutuatario ha solo una copia per i suoi registri.
Prima di firmare una cambiale e un atto di fiducia
Leggi entrambi i documenti, incluse le parti prestampate. Potresti chiedere il più vicino per inviarti in anticipo un atto vuoto di fiducia e cambiale. Poiché i preparatori sono umani e possono commettere errori, ecco gli elementi importanti da recensire:
- Spelling dei nomi dei fiduciari
- Saldo principale del prestito
- Tasso di interesse (e il cavaliere, se regolabile)
- Importo del pagamento
- Penali per pagamento anticipato, se presenti
- Indirizzo della proprietà
Inoltre, non utilizzare un particolare prestatore perché si desidera effettuare pagamenti ipotecari a tale creditore. La probabilità è che il tuo prestito sarà venduto poco dopo la chiusura nel mercato dei mutui secondari.
Al momento della stesura di questo libro, Elizabeth Weintraub, CalBRE # 00697006, è un Broker-Associate al Lyon Real Estate di Sacramento, in California.