I rapporti finanziari più importanti che i nuovi investitori devono sapere
Prima di poter iniziare a investire in singoli titoli, è importante imparare come calcolare gli indici finanziari. Anche se decidi di ottenere i tuoi rapporti finanziari dal tuo broker o sito finanziario, devi comunque sapere cosa rappresentano e cosa ti diranno del business in cui vorresti investire. Altrimenti, potresti commettere un errore e acquistare in un'azienda con troppo debito, non abbastanza denaro per sopravvivere o bassa redditività. Questa guida ai rapporti finanziari spiegherà come calcolare gli indici finanziari più importanti e, cosa più importante, che cosa significano.
01 Guida al bilancio
Non è possibile calcolare i rapporti finanziari senza i rendiconti finanziari! Questa guida ai rendiconti finanziari fornisce istruzioni dettagliate su come leggere un bilancio, un conto economico e altri documenti contabili importanti.
02 Le 5 categorie di indici finanziari
Tutti gli indici finanziari sono suddivisi in una delle cinque categorie. Imparando ognuna di queste cinque categorie, saprai quale calcolo del rapporto finanziario è necessario quando inizi a lavorare con i rendiconti finanziari di un'azienda.
03 Rapporto prezzo / cash flow
Alcuni investitori preferiscono concentrarsi su un rapporto finanziario noto come "rapporto tra prezzo e cash flow" anziché il più famoso "rapporto prezzo / utili" (o rapporto p / e in breve). Siediti, rilassati e prendi una tazza di caffè perché stai per imparare tutto quello che avresti sempre voluto sapere su questo strumento di valutazione delle scorte spesso trascurato.
04 Rapporto prezzo / utili - Rapporto P / E
Il rapporto prezzo / guadagno, noto anche come rapporto p / e, è probabilmente il rapporto finanziario più famoso al mondo. È usato come un modo rapido e sporco per determinare quanto sia "economico" o "costoso" lo stock. Il modo migliore per pensarlo è quanto sei disposto a pagare per ogni $ 1 di guadagni che un'azienda genera. Impara come calcolarlo e molto altro ancora.
05 Il rapporto PEG
Mentre il rapporto prezzo / guadagno (o rapporto p / e in breve) è il modo più diffuso per misurare la valutazione relativa di due titoli, il rapporto PEG fa un ulteriore passo in avanti. Rappresenta il rapporto prezzo / guadagno / crescita. Come si può capire dal titolo, i fattori del rapporto PEG nella crescita di un'azienda.
06 Rapporto Fatturato Asset
Il rapporto finanziario del fatturato delle attività calcola le vendite totali per ogni dollaro di attività di proprietà di un'azienda. Misura l'efficienza di un'azienda nell'utilizzo delle sue risorse.
07 Rapporto corrente
Come il rapporto prezzo / guadagno, il rapporto attuale è uno dei più famosi di tutti gli indici finanziari. Serve da banco di prova per la solidità finanziaria e l'efficienza relativa di un'azienda. Ad esempio, puoi capire se una società ha troppi o pochi soldi in mano.
08 Rapporto debito / patrimonio netto
Il rapporto tra debito e patrimonio netto è importante perché gli investitori amano confrontare il patrimonio netto totale (patrimonio netto) di una società con le sue obbligazioni di debito. Ad esempio, se possiedi un valore di $ 100 milioni di hotel e hai $ 30 milioni di debiti, sarai meno preoccupato che se tu abbia gli stessi $ 30 milioni di debito con solo $ 40 milioni di proprietà immobiliari. Scopri come calcolare il rapporto debito / capitale netto e perché è importante.
09 Margine di profitto lordo
Il margine di profitto lordo ti consente di sapere quanti profitti sono disponibili come percentuale delle vendite per pagare i costi del personale, la pubblicità, le spese di vendita, le bollette dell'ufficio, ecc. È uno dei più importanti indici finanziari che puoi imparare.
10 Indice di copertura degli interessi
Il tasso di copertura degli interessi è un importante rapporto finanziario per le imprese che utilizzano molto debito. Ti consente di sapere quanti soldi sono disponibili per coprire tutti gli interessi passivi che una società sostiene sul denaro che deve ogni anno.
11 Rapporto fatturato di inventario
Se hai bisogno di sapere quante volte un'azienda fa girare il suo inventario per un periodo di tempo, dovrai utilizzare il rapporto di rotazione dell'inventario. Ti permette di vedere se un'azienda ha troppe risorse in magazzino e si sta dirigendo verso problemi finanziari. Un rivenditore estremamente efficiente, ad esempio, avrà un rapporto di rotazione delle scorte superiore rispetto a un concorrente meno efficiente.
12 Margine di profitto netto
Il rapporto tra margine di profitto netto indica quanto guadagna una società per ogni $ 1 di entrate. Le aziende con margini di profitto netto più elevati possono spesso offrire vantaggi migliori, bonus più elevati e dividendi più grassi.
13 Margine di profitto operativo
Il reddito operativo, o profitto operativo come viene talvolta chiamato, è il profitto totale al lordo delle imposte generato da un'attività. È ciò che è disponibile per i proprietari prima che alcuni altri articoli debbano essere pagati come i dividendi azionari preferiti e le imposte sul reddito.
14 Rapporto di prova rapido
Il Quick Test Ratio (anche chiamato Acid Test o Liquidity Ratio) è il test più eccessivo e difficile della solidità finanziaria e della liquidità di un'azienda.
15 turni ricevibili
Quando analizzi un'azienda o uno stock, il buon senso ti dice che più velocemente un'azienda raccoglie i suoi crediti, meglio è. Prima i clienti pagano le bollette, prima una società può mettere il denaro in banca, pagare il debito o iniziare a produrre nuovi prodotti. C'è anche una minore possibilità di perdere denaro per conti delinquenti. Fortunatamente, c'è un modo per calcolare il numero di giorni necessari a un'azienda per incassare i crediti - si tratta di turni girevoli o di entrate da ricevere, ed è un utile rapporto finanziario da imparare.
Rapporto di ritorno sull'attività (ROA)
Laddove il giro d'affari degli investimenti indica a un investitore le vendite totali per ogni $ 1 di attività, rendimento delle attività , o ROA in breve, indica a un investitore quanto profitto ha generato un'azienda per ogni $ 1 di attività. Il ritorno sul patrimonio è anche un modo infallibile per misurare l'intensità patrimoniale di un'impresa. Ad esempio, l'azienda in cui stai effettuando ricerche deve spendere ingenti somme di denaro in macchinari costosi prima che possa produrre e vendere un prodotto per generare un rendimento? È uno dei più importanti indici finanziari che puoi conoscere.
17 Return on Equity (ROE) Ratio
Uno dei parametri di redditività più importanti è il rendimento del capitale netto (o ROE in breve). Il rendimento del capitale netto rivela quanto profitto ha guadagnato un'azienda rispetto all'ammontare totale del capitale azionario rilevato nel bilancio .
18 Advanced Return on Equity: il modello di DuPont
Una volta che sai come calcolare il rendimento del rapporto finanziario azionario sopra menzionato, devi andare ancora oltre e scomporlo nei vari componenti. Questo è chiamato l'analisi di DuPont. Imparando, si può effettivamente vedere ciò che rende redditizia un'azienda. È, e rimane, il segreto per comprendere la maggior parte delle grandi fortune.
19 Capitale di esercizio per dollaro di vendite
Il rapporto tra capitale circolante per dollaro di vendite è importante perché ti consente di sapere quanti soldi ha bisogno un'azienda per tenere sotto controllo gli affari. In generale, più capitale operativo ha bisogno di un'azienda, meno prezioso è perché è il denaro che i proprietari non possono sottrarre al business sotto forma di dividendi .